導(dǎo)語(yǔ)：互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展研究一文來(lái)源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的統(tǒng)計(jì)分析

1.互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)發(fā)展迅猛。統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，自2011年至2015年，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融交易規(guī)模增長(zhǎng)迅猛，2013年增速達(dá)到了峰值——223%。截至2015年底，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融總交易規(guī)模超過(guò)12萬(wàn)億，接近GDP總量的20%，互聯(lián)網(wǎng)金融用戶人數(shù)超過(guò)5億，為世界第一。根據(jù)Analysys易觀產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)監(jiān)測(cè)顯示，2016年中國(guó)第三方綜合支付規(guī)模達(dá)到89314.6億人民幣，而2017年3季度我國(guó)第三方支付移動(dòng)支付規(guī)模近30億，環(huán)比增長(zhǎng)28.02%。從整體發(fā)長(zhǎng)趨勢(shì)看，2013年以來(lái)，我國(guó)第三方支付市場(chǎng)交易規(guī)模持續(xù)穩(wěn)步增長(zhǎng)，預(yù)計(jì)未來(lái)中國(guó)整體第三方支付依舊保持穩(wěn)步快速增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。2.消費(fèi)金融突破了傳統(tǒng)消費(fèi)“二八”法則。據(jù)《2017-2022年中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)市場(chǎng)前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示，2013年我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融市場(chǎng)交易規(guī)模僅王迎紅為60.0億元，2014年交易規(guī)模則突破183.2億元，增速超過(guò)200%，2016年整體市場(chǎng)突破四千億元，2013-2016年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到了317.5%。在消費(fèi)金融方面，互聯(lián)網(wǎng)突破了傳統(tǒng)消費(fèi)金融所堅(jiān)信的“二八”法則，抓住80%的普通客戶，使他們享受到消費(fèi)信貸服務(wù)。3.互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)金融服務(wù)的對(duì)象越來(lái)越廣泛。自2011年以來(lái)，我國(guó)P2P網(wǎng)貸市場(chǎng)一直保持著較高速的增長(zhǎng)，2016年市場(chǎng)規(guī)模達(dá)到了19712.7億元人民幣，是2015年的203倍，2017年全年網(wǎng)絡(luò)接單行業(yè)的成交量則達(dá)到了2.8萬(wàn)億元。除了P2P以外，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融還包括互聯(lián)網(wǎng)眾籌、互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)市場(chǎng)產(chǎn)品線上銷售等等。截至2017年年底，全國(guó)共上線過(guò)眾籌平臺(tái)834家，全年共有76670個(gè)眾籌項(xiàng)目，成功率達(dá)到90.83%。而中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)信息中心的《中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)發(fā)展?fàn)顩r統(tǒng)計(jì)報(bào)告》顯示，截至2017年12月，我國(guó)購(gòu)買(mǎi)互聯(lián)網(wǎng)理財(cái)產(chǎn)品的網(wǎng)民規(guī)模達(dá)到1.29億，同比增長(zhǎng)30.2%。根據(jù)上述統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)分析，得出我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的特點(diǎn)：第一，數(shù)據(jù)資產(chǎn)將成為重要風(fēng)險(xiǎn)控制資源；第二，消費(fèi)金融與支付業(yè)務(wù)結(jié)合，向線下拓展；第三，領(lǐng)域垂直化、用戶群體垂直化；第四，消費(fèi)金融產(chǎn)業(yè)主體將愈加多元化；第五，資產(chǎn)證券化資金回流。總體來(lái)說(shuō)，我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展前景良好，在目前實(shí)體經(jīng)濟(jì)下行壓力較大的形勢(shì)下，找出互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)之間的優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，將有益于促進(jìn)二者的融合發(fā)展。

互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)融合過(guò)程中存在問(wèn)題

1.互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)規(guī)則不明確，法律政策和監(jiān)管問(wèn)題一直存在。互聯(lián)網(wǎng)金融具有跨界混業(yè)經(jīng)營(yíng)、貫穿多層次的市場(chǎng)體系、金融業(yè)態(tài)多、創(chuàng)新速度快、風(fēng)險(xiǎn)復(fù)雜多樣的特征，因此導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融的行業(yè)規(guī)則不明確，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展速度過(guò)于迅速，行業(yè)門(mén)檻不明確，使得短期內(nèi)大量的互聯(lián)網(wǎng)金融公司建立，問(wèn)題也層出不窮。在監(jiān)管過(guò)程中，一方面相關(guān)的法律法規(guī)存在著不健全的問(wèn)題，互聯(lián)網(wǎng)金融作為一種新業(yè)態(tài)，需要有專門(mén)的針對(duì)性的法律進(jìn)行規(guī)范，普通的金融監(jiān)管法律很難解決互聯(lián)網(wǎng)金融所產(chǎn)生的一些特殊性問(wèn)題；另一方面，地方政府在地方性法規(guī)中對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管的引導(dǎo)也參差不齊，互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展也受到各個(gè)地方的經(jīng)濟(jì)條件、發(fā)展水平等因素的影響較大，各地區(qū)互聯(lián)網(wǎng)監(jiān)管也不盡相同。另外互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管還存在監(jiān)管部門(mén)分工不明確、監(jiān)管手段單一等問(wèn)題。2.互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，信用機(jī)制不健全。一是外溢性風(fēng)險(xiǎn)突出，金融風(fēng)險(xiǎn)外延性擴(kuò)散速度較快，對(duì)于傳統(tǒng)銀行業(yè)產(chǎn)生一定程度的沖擊；二是市場(chǎng)性風(fēng)險(xiǎn)獨(dú)特，如信息披露風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)等；三是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)日新月異，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品的創(chuàng)新性高，也增加了金融風(fēng)險(xiǎn)。由此可見(jiàn)，互聯(lián)網(wǎng)金融明顯比傳統(tǒng)金融業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)要高，但是它的信用機(jī)制并不健全，目前來(lái)看，國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融的信用評(píng)級(jí)仍面臨著兩個(gè)較大的困難：一方面，信用評(píng)級(jí)過(guò)程中公正性受到質(zhì)疑；另一方面，互聯(lián)網(wǎng)金融的數(shù)據(jù)非常龐大，獲取的難度也較高，同時(shí)還伴隨著數(shù)據(jù)真實(shí)性等問(wèn)題。3.經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整與轉(zhuǎn)型陣痛，使得互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展背道而馳。新時(shí)代、新變化、新目標(biāo)給我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)帶來(lái)了轉(zhuǎn)型需求，同時(shí)互聯(lián)網(wǎng)金融在一定程度上也對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生了沖擊，對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)傳統(tǒng)的組織、運(yùn)作、服務(wù)和商業(yè)模式都帶來(lái)了挑戰(zhàn)，使得實(shí)體經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)需要調(diào)整，逐漸步入轉(zhuǎn)型發(fā)展的陣痛期。互聯(lián)網(wǎng)金融作為虛擬經(jīng)濟(jì)性質(zhì)的行業(yè)，其健康成長(zhǎng)能有效推動(dòng)實(shí)體經(jīng)濟(jì)向前發(fā)展，但若行業(yè)出現(xiàn)過(guò)度膨脹，則會(huì)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展帶來(lái)潛在隱患，并進(jìn)一步導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的嚴(yán)重失衡。

促進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)融合的建議

互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)融合是促進(jìn)整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展的大勢(shì)所趨，為了讓互聯(lián)網(wǎng)金融與實(shí)體經(jīng)濟(jì)平衡發(fā)展，兩者需要相互協(xié)作，深入融合，建議從以下幾個(gè)方面入手做出努力：1.對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融實(shí)施市場(chǎng)準(zhǔn)入機(jī)制，不斷優(yōu)化服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的互聯(lián)網(wǎng)金融政策環(huán)境。自2016年4月起，金融監(jiān)管層開(kāi)展了對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的專項(xiàng)整治工作，啟動(dòng)了風(fēng)險(xiǎn)保護(hù)機(jī)制和動(dòng)態(tài)監(jiān)管機(jī)制，同時(shí)中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)協(xié)會(huì)的成立、證監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部的解散以及監(jiān)管關(guān)注點(diǎn)的增加，都使得管理體制優(yōu)化調(diào)整，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)得到一定程度的遏制。互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)需要營(yíng)造“雙層次多頭的監(jiān)管主體、多層次的監(jiān)管體系和行業(yè)自律體系”的結(jié)構(gòu)，同時(shí)網(wǎng)絡(luò)金融信息服務(wù)對(duì)投資安全及決策有較大的拖動(dòng)作用，國(guó)家網(wǎng)信辦應(yīng)強(qiáng)化監(jiān)管對(duì)象力度，如在平臺(tái)類型外延的基礎(chǔ)上進(jìn)一步確定內(nèi)容規(guī)范，會(huì)更加有利于金融市場(chǎng)穩(wěn)定。2.政府應(yīng)努力引導(dǎo)資金從互聯(lián)網(wǎng)金融流向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)。由于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)能夠吸收市場(chǎng)上大量的資金，而我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)在融資渠道上仍存在閉塞的問(wèn)題，特別是小微企業(yè)“融資難”，因此政府對(duì)資金的引流是非常關(guān)鍵的。首先，政府應(yīng)當(dāng)通過(guò)定向財(cái)政補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠政策，引導(dǎo)互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)一步優(yōu)化信貸資源配置，推動(dòng)貸款資金流向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)，加大對(duì)滿足行業(yè)政策、有市場(chǎng)需要的企業(yè)的扶持力度；其次，政府需要對(duì)補(bǔ)貼對(duì)象和補(bǔ)貼資金進(jìn)行限制，扶持的對(duì)象不宜過(guò)度寬泛，應(yīng)當(dāng)將小微企業(yè)作為重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象，并對(duì)其于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的結(jié)合程度以及發(fā)展前景來(lái)判斷企業(yè)的補(bǔ)貼政策，采取不同等級(jí)的獎(jiǎng)勵(lì)和補(bǔ)貼措施。3.互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)該利用大數(shù)據(jù)走垂直細(xì)分化路線，更好的服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)。互聯(lián)網(wǎng)金融走垂直分化路線能夠提高對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的服務(wù)效率，提升對(duì)小微企業(yè)融資的風(fēng)控水平，例如互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)中的股權(quán)眾籌，它是通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)形式進(jìn)行公開(kāi)或非公開(kāi)小額股權(quán)融資的活動(dòng)，必須通過(guò)股權(quán)融資中介進(jìn)行，且必須向投資人如實(shí)披露企業(yè)的商業(yè)模式、經(jīng)營(yíng)管理、財(cái)務(wù)、資金使用等關(guān)鍵信息，對(duì)于股權(quán)融資中介機(jī)構(gòu)的專業(yè)能力要求較高，因此利用大數(shù)據(jù)走垂直化的掛圈眾籌模式更加適合我國(guó)的發(fā)展現(xiàn)狀。對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)而言，應(yīng)當(dāng)建立一套完善的多層次配套產(chǎn)業(yè)體系，一方面可以幫助互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)對(duì)小微企業(yè)與新興行業(yè)的融資難問(wèn)題，另一方面還能夠根據(jù)企業(yè)自身的資金需求，與互聯(lián)網(wǎng)金融有機(jī)結(jié)合，促進(jìn)多層次資本市場(chǎng)的發(fā)展。

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作者:王迎紅 單位:太原市經(jīng)濟(jì)信息中心