導(dǎo)語(yǔ)：外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)表現(xiàn)形式及管控一文來(lái)源于網(wǎng)友上傳，不代表本站觀點(diǎn)，若需要原創(chuàng)文章可咨詢客服老師，歡迎參考。

摘要：外貿(mào)企業(yè)經(jīng)營(yíng)發(fā)展中由于受到國(guó)內(nèi)外各種客觀市場(chǎng)因素、自身?xiàng)l件等的影響，難免面臨一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)遠(yuǎn)、可持續(xù)經(jīng)營(yíng)就必須積極規(guī)避這些風(fēng)險(xiǎn)，認(rèn)真分析各類風(fēng)險(xiǎn)的類型、成因以及解決對(duì)策，從而積極防范規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。本文首先分析了外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式，再結(jié)合當(dāng)前實(shí)際情況提出相應(yīng)科學(xué)的管控策略。

關(guān)鍵詞：外貿(mào)企業(yè)；財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；表現(xiàn)形式；管控策略

近年來(lái)，全球經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力，新興市場(chǎng)匯率大幅貶值，外貿(mào)形勢(shì)十分嚴(yán)峻。外貿(mào)企業(yè)國(guó)際貿(mào)易面對(duì)復(fù)雜多變的國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)形勢(shì)，經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)陡然增加。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控是外貿(mào)企業(yè)管理工作的重要組成部分，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下，外貿(mào)企業(yè)面臨著客戶違約、匯率大幅貶值、現(xiàn)金流緊張、反傾銷等各種風(fēng)險(xiǎn)。要想有效抵御風(fēng)險(xiǎn)，創(chuàng)造預(yù)期的經(jīng)濟(jì)效益，企業(yè)就要深入分析財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式，明確風(fēng)險(xiǎn)的成因，并分析科學(xué)的管控策略，只有這樣才能從根本上防范風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)健性。

一、外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式

企業(yè)是以盈利為目的的經(jīng)濟(jì)體，實(shí)際經(jīng)營(yíng)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中通過(guò)投入一定的成本來(lái)獲取經(jīng)濟(jì)收益，這其中勢(shì)必將出現(xiàn)一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)外貿(mào)企業(yè)來(lái)說(shuō)，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要來(lái)源于以下幾大方面：提供信用銷售后，客戶由于各種主客觀因素出現(xiàn)信用違約，造成大量呆賬壞賬；貿(mào)易國(guó)出現(xiàn)大的匯率貶值，造成巨大的匯兌損失；結(jié)算時(shí)由于出現(xiàn)各種意外因素而造成結(jié)算失敗；遭遇反傾銷時(shí)不能及時(shí)有效應(yīng)對(duì)造成損失。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系到外貿(mào)企業(yè)的可持續(xù)經(jīng)營(yíng)，影響到經(jīng)營(yíng)主體的經(jīng)濟(jì)利益。現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境下，外貿(mào)企業(yè)主要面臨的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)形式包括：

1.信用風(fēng)險(xiǎn)。信用風(fēng)險(xiǎn)是外貿(mào)企業(yè)面臨的常見(jiàn)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，具體指的是企業(yè)從事外貿(mào)業(yè)務(wù)交易時(shí)，出口企業(yè)在給客戶提供商業(yè)信用后，由于對(duì)方國(guó)家政治動(dòng)蕩、政策變化或者客戶資金短缺、履約信用度低、經(jīng)營(yíng)不善破產(chǎn)、清算等原因，造成出口企業(yè)的貨款被拖欠或無(wú)法回收的風(fēng)險(xiǎn)。比如有些企業(yè)由于風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)薄弱，或?yàn)榱藫層唵味趸L(fēng)險(xiǎn)管理，大量提供商業(yè)信用，最后導(dǎo)致貨款收不回，形成呆賬壞賬。

2.匯率風(fēng)險(xiǎn)。匯率風(fēng)險(xiǎn)是指外貿(mào)企業(yè)在一定時(shí)期內(nèi)，進(jìn)行國(guó)際金融交易、經(jīng)濟(jì)往來(lái)和國(guó)際貿(mào)易時(shí)，由于貿(mào)易國(guó)的匯率變化，使得企業(yè)以外幣計(jì)價(jià)的資產(chǎn)和負(fù)債價(jià)值發(fā)生增加或減少，對(duì)預(yù)期收益造成損失的可能。當(dāng)前世界經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)乏力，貿(mào)易形勢(shì)嚴(yán)峻，匯率風(fēng)險(xiǎn)尤其突出，2015年來(lái)貨幣大幅貶值的國(guó)家貨幣有:俄羅斯的、土耳其、阿爾拜疆、馬來(lái)西亞、印尼、新西蘭、巴西、阿根廷、委內(nèi)瑞拉、南非、安哥拉、尼日利亞、肯尼亞……。可見(jiàn)，匯率風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)是外貿(mào)企業(yè)時(shí)刻面對(duì)重大風(fēng)險(xiǎn)，特別是新興市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體，外貿(mào)企業(yè)為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)量，輕視或弱化風(fēng)險(xiǎn)管理就很容易遭受重大匯兌損失。

3.結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)是指?jìng)鶛?quán)方在辦理支付結(jié)算過(guò)程中，因某些不確定的因素引起資產(chǎn)損失的可能性。信用證一般被認(rèn)為比較安全的結(jié)算方式，但遇到金融危機(jī)開(kāi)具信用證的銀行本身出現(xiàn)問(wèn)題，甚至破產(chǎn)，信用證就沒(méi)意義了；或者對(duì)方在信用證夾雜著隱蔽性較強(qiáng)的軟條款肯能會(huì)令企業(yè)稍不謹(jǐn)慎就會(huì)陷入其中；在國(guó)際貿(mào)易中結(jié)算中，信用證、托收、保函等計(jì)算方式基礎(chǔ)是基于單據(jù)代表貨物，提單是物權(quán)憑證。當(dāng)出現(xiàn)單證錯(cuò)誤、單證缺失、單證不符、偽造單證、單證與合同不符等問(wèn)題時(shí)，就會(huì)給收匯造成重大的損失。

4.現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)。現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)主要指的是企業(yè)由于難以預(yù)料的因素影響，導(dǎo)致企業(yè)沒(méi)有足夠的現(xiàn)金流去履行該負(fù)的經(jīng)濟(jì)責(zé)任、義務(wù)。對(duì)外貿(mào)企業(yè)來(lái)說(shuō)，由于企業(yè)普遍存在自由資金不足，資金成本較高，影響資金周轉(zhuǎn)的因素較多，當(dāng)存貨積壓或應(yīng)收賬款回款出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)，如果資金管理不善、現(xiàn)金不足則很可能釀成企業(yè)的償債風(fēng)險(xiǎn)。

二、外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的管控策略

1.夯實(shí)會(huì)計(jì)核算基礎(chǔ)，把會(huì)計(jì)核算與內(nèi)部管理有效結(jié)合起來(lái)。企業(yè)會(huì)計(jì)核算的目的主要有兩個(gè),一是向各類報(bào)表使用者提供相關(guān)財(cái)務(wù)信息，二是滿足企業(yè)內(nèi)部管理的需要,為管理者進(jìn)行各類考核、決策提供信息依據(jù)。因此,會(huì)計(jì)核算在企業(yè)日常管理中起著不可代替的作用。外貿(mào)企業(yè)由于存在上述分析的各類風(fēng)險(xiǎn)，在核算時(shí)需根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理的需要，設(shè)置有針對(duì)性的會(huì)計(jì)信息，要將財(cái)務(wù)管理由核算型向管理型轉(zhuǎn)變。一般來(lái)講,外貿(mào)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)越復(fù)雜,管理越精細(xì)化，需要會(huì)計(jì)提供的信息支持就越多,會(huì)計(jì)信息流程就越需要細(xì)化。比如應(yīng)收賬款的核算，根據(jù)管理需要細(xì)化到區(qū)分不同信用等級(jí)客戶，并以月為單位區(qū)分賬齡段，以便準(zhǔn)確及時(shí)的反應(yīng)每一客戶應(yīng)收變化情況，為后續(xù)的信用風(fēng)險(xiǎn)分析和防范提供數(shù)據(jù)支撐。同時(shí)清晰的會(huì)計(jì)核算，也為應(yīng)對(duì)反傾銷提供詳細(xì)有效的成本數(shù)據(jù)，爭(zhēng)取更大的勝算。

2.建立有效的信用管理制度。外貿(mào)企業(yè)由于行業(yè)特性，常常需要提供大量的信用銷售。建立有效的信用管理制度是風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和貿(mào)易業(yè)務(wù)順利開(kāi)展的基礎(chǔ)。外貿(mào)企業(yè)應(yīng)設(shè)立專門的信用管理部門，它的職能包括收集、監(jiān)測(cè)、分析和整理客戶信息，建立和完善客戶信用檔案，并根據(jù)一定標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行歸類管理，對(duì)不同信用等級(jí)客戶設(shè)定相應(yīng)的信用額度。在連續(xù)的經(jīng)濟(jì)往來(lái)交易中，進(jìn)行全程信用的監(jiān)控，根據(jù)實(shí)際變化情況，及時(shí)調(diào)整客戶信用等級(jí)。如某大型企業(yè)，根據(jù)客戶信用的程度劃分為A-D，X等級(jí)，其中A類為優(yōu)質(zhì)信用客戶(信用額度設(shè)置為80%且不超過(guò)5千萬(wàn)USD)，B類為信用良好客戶(信用額度設(shè)置為60%且不超過(guò)3千萬(wàn)USD)，C類為新客戶或一般客戶(信用額度設(shè)置為30%且不超過(guò)500萬(wàn)USD)，D類為高風(fēng)險(xiǎn)客戶(信用額度設(shè)置為零，需100%預(yù)付款)，X類為禁止交易黑名單客戶。

3.完善風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警機(jī)制。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警是指根據(jù)相關(guān)的財(cái)務(wù)指標(biāo)變動(dòng)趨勢(shì)分析，結(jié)合具體業(yè)務(wù)情況識(shí)別出相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)，發(fā)出預(yù)警，并實(shí)現(xiàn)對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的進(jìn)一步控制和預(yù)測(cè)。企業(yè)應(yīng)按月定期分析相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)，并出具財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析預(yù)警報(bào)告，提供管理層決策參考。對(duì)外貿(mào)企業(yè)來(lái)說(shuō)，常用的財(cái)務(wù)分析指標(biāo)如存貨周轉(zhuǎn)率、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率、壞賬率等。如某大型外貿(mào)企業(yè)對(duì)應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率的下降進(jìn)行分析，發(fā)現(xiàn)主要是A國(guó)家客戶引起的，且不同信用等級(jí)客戶均存在類似情況，這可能是A國(guó)存在某種系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，如經(jīng)濟(jì)衰退或匯率管制的前兆。根據(jù)這個(gè)財(cái)務(wù)預(yù)警信息，信用部門可能會(huì)及時(shí)鎖定和控制發(fā)貨，并相應(yīng)調(diào)整客戶信用等級(jí)，提高預(yù)付款比例甚至100%收款后才發(fā)貨，不斷降低風(fēng)險(xiǎn)敞口。

4.充分利用外貿(mào)穩(wěn)增長(zhǎng)政策，特別是出口信保扶持政策，有效降低外貿(mào)企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)水平和經(jīng)營(yíng)成本。近年來(lái)，外貿(mào)形勢(shì)十分嚴(yán)峻，國(guó)家為推動(dòng)企業(yè)擴(kuò)大出口，防范出口收匯風(fēng)險(xiǎn)，鼓勵(lì)企業(yè)積極開(kāi)拓國(guó)際市場(chǎng)，出臺(tái)了一系列的穩(wěn)增長(zhǎng)政策，其中有一個(gè)是出口信保扶持政策，對(duì)外貿(mào)企業(yè)特別有利。如廣東省2015年的信保扶持政策，對(duì)珠三角地區(qū)出口投保保費(fèi)支持20%，非珠三角地區(qū)支持40%，對(duì)小微企業(yè)支持力度高達(dá)80%，另對(duì)投保農(nóng)產(chǎn)品、單機(jī)及成套設(shè)備以及對(duì)海上絲綢之路國(guó)際貿(mào)易給予另外的10%至30%的附加支持。外貿(mào)企業(yè)充分利用好這類政策，一方面可以把外貿(mào)交易的風(fēng)險(xiǎn)敞口覆蓋，另一方面可以極大降低投保費(fèi)用，降低經(jīng)營(yíng)成本。

5.運(yùn)用金融工具實(shí)施積極的外匯風(fēng)險(xiǎn)管理。充分利用金融市場(chǎng)的套期保值等金融工具，實(shí)施積極的外匯風(fēng)險(xiǎn)管理。主要的方法有：(1)可以對(duì)貿(mào)易交易中產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)敞口頭寸進(jìn)行套期保值，鎖定風(fēng)險(xiǎn)，避免匯率變動(dòng)帶來(lái)?yè)p失。(2)隨著人民幣的國(guó)際化，在對(duì)外貿(mào)易中可以爭(zhēng)取多使用人民幣計(jì)價(jià)和結(jié)算，這樣就避免了貿(mào)易國(guó)貨幣匯兌損失的風(fēng)險(xiǎn)。(3)選擇相應(yīng)的貨幣使在匯率變動(dòng)中減少損失。在進(jìn)口時(shí)可以采用軟幣結(jié)算，而出口多選擇硬幣結(jié)算，也可以與貿(mào)易方簽訂貨幣保值條款或者匯率風(fēng)險(xiǎn)分?jǐn)倵l款等。(4)根據(jù)匯率預(yù)測(cè)，適當(dāng)調(diào)整收匯或付匯時(shí)間。在進(jìn)出口貿(mào)易中,如果預(yù)測(cè)計(jì)價(jià)貨幣將貶值,出口商與外商應(yīng)盡早簽訂合同,把交貨期提前或提前收匯,以便減少因計(jì)價(jià)貨幣貶值而導(dǎo)致的外匯損失;進(jìn)口商可以推遲向國(guó)外購(gòu)貨,延期付款,以減少進(jìn)口成本。(5)外貿(mào)企業(yè)也用出口押匯、進(jìn)口押匯、出口商業(yè)票據(jù)貼現(xiàn)等貿(mào)易金融工具避險(xiǎn)。

6.保持合理的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，加強(qiáng)現(xiàn)金流預(yù)測(cè)與風(fēng)險(xiǎn)防范。資產(chǎn)負(fù)債表是企業(yè)經(jīng)營(yíng)是否健康的重要晴雨表，現(xiàn)金流是企業(yè)的正常運(yùn)轉(zhuǎn)的血脈。必須樹(shù)立穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)的大局意識(shí)，和強(qiáng)化現(xiàn)金流管理意識(shí)，確保企業(yè)安全平穩(wěn)發(fā)展:(1)根據(jù)企業(yè)的發(fā)展階段，匹配相應(yīng)的資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)，并保持其相對(duì)的穩(wěn)定性。(2)建立全流程的現(xiàn)金流預(yù)測(cè)制度。現(xiàn)金流的預(yù)測(cè)不僅僅是財(cái)務(wù)部門的事，需要與各業(yè)務(wù)部門緊密配合，確保現(xiàn)金流預(yù)測(cè)與業(yè)務(wù)流相匹配。(3)合理安排資金，提高資金使用效率。按照業(yè)務(wù)的重要程度或者緊迫程度，有計(jì)劃的安排資金使用，確保支持可控、使用高效。(4)建立資金池管理平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部資金使用效率的最優(yōu)化。資金池是現(xiàn)代企業(yè)集團(tuán)管理現(xiàn)金流的有效手段，通過(guò)資金池集中，可以最大限度的減少資金占用，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)內(nèi)部的資源優(yōu)化配置。

三、結(jié)語(yǔ)

外貿(mào)企業(yè)在實(shí)際的經(jīng)營(yíng)運(yùn)營(yíng)過(guò)程中可能面臨各種復(fù)雜的風(fēng)險(xiǎn)，只有加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，深入分析風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生的原因，及時(shí)的進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警，并采取積極的管控策略，積極規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，控制風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生，只有這樣才能維護(hù)企業(yè)的穩(wěn)定地位，減少風(fēng)險(xiǎn)對(duì)企業(yè)的干擾，促進(jìn)企業(yè)的可持續(xù)經(jīng)營(yíng)與健康發(fā)展。

作者:梁偉健 單位:江門市商務(wù)局

參考文獻(xiàn)：

[1]李應(yīng)振、李玉舉.金融危機(jī)背景下我國(guó)外貿(mào)發(fā)展的政策建議[J].宏觀經(jīng)濟(jì)管理，2009(11).

[2]張娜.論企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的成因與防范[J].企業(yè)家天地(下半月刊)，2014(03).

[3]馬衛(wèi)社.外貿(mào)企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理體系的構(gòu)建[J].國(guó)際商務(wù)研究，2008(03).