導語：如何才能寫好一篇最好的家庭理財方法，這就需要搜集整理更多的資料和文獻，歡迎閱讀由公務員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

關鍵詞：家庭理財基本原則

中圖分類號：TS976.15 文獻標識碼：A 文章編號：1674-7712 （2012） 18-0054-01

本文闡述了什么是家庭理財、家庭理財的必要性、家庭理財主要包括哪些方面以及家庭理財的基本原則進行了如下分析探討。

一、什么是家庭理財

家庭理財的意義就是怎樣學會有效的、合理的支配自身的財產，讓自身的采取用的更有價值一些，最終能夠達到最大限度的滿足自身的生活所需，另外，就是利用理財和金融的方法將其對家庭的經濟狀況有計劃、有條理的進行管理，另一方面，合理的家庭理財還可以使提高社會福利、節省社會資源等方面的優點。

二、家庭理財的必要性

理財勞心又勞神，何必理財？——因為，只有學會聰明的理財，這樣就可以給家庭帶來沒好牌的生活享受，現在，隨著物價的調控，家庭的收入支出的不斷增長越來越影響家庭消費的行為標準，因此，學會家庭理財就變得原來越重要了，并且得到了廣大家庭的重視，那么，也就是說家庭理財是擺在每個家庭面前不可忽視的問題之一，但是目前，對數認得家庭收入并不是很高，沒有什么多余的款項能夠節省出來，根本沒辦法談到理財，但實際上，這是不正確的一種想法，必須要調整觀念，就更應該好好的學會家庭理財了。

三、家庭理財主要包括哪些方面

一般來說，一個完備的家庭理財計劃包括八個方面：

（一）職業計劃。在進行選擇職業的時候，首先要正確的對自身的性格、能力、愛好、收集有關的工作機會等信息進行評價，最后在真正的確認自己的工作和實施計劃的工作目標。

（二）消費和存款計劃：在進行制定自身一年之內的收入匯入支出的情況，具體該怎樣存儲和消費，要制定出計劃。此計劃有關的任務是編制資產負債表、年度收支表和預算表。

（三）債務計劃：要對自身的債務計劃進行嚴格的控制，將其控制在一個適合的水平線上，藥師債務的水平盡可能降到最低。

（四）保險計劃：隨著事業的不斷地發展成功，對于薪資方面也會你不斷的提升，會擁有更對的財產，這時就會需要對自身的財產和個人的信用進行保險，另外，為了自己的家人要進行人壽保險，最重要的還是應付疾病和其他的意外的保險，需要醫療保險。

（五）投資計劃：每當自身的財產積累的越來越多的時候，就需要進行投資，這樣就能夠保證自身的財產的收益性會越來越多，，最迫切的就是尋找一種投資組合，能夠把收益性、安全性和流動性三者兼得。

（六）退休計劃：退休的計劃最主要的包括退休以后的消費，另外能夠保證在不工作之后還能夠正常領導工資，來滿足這些日常生活中的需要，那么是光靠社會的養老保險是遠遠不夠的，必須在有能力有在工作的時候存下的繼續進行積累退休金，以保證退休的資金作為補貼。

（七）遺產計劃：也就是說想要繼承人得到財產的那稅點降到最低標準，最好的方式就是實施遺產計劃，可以將部分的財產以贈送的形式轉增給繼承人，這就是遺產計劃中的一項最主要內容，之一。

（八）所得稅計劃：個人的所得稅就是政府對其個人成功的分享，只要在合法的基礎上，就可以通過調整行為達到避稅的目的。

四、家庭理財的基本原則

第一、對于合理布局，基本開銷、應急儲備、家庭保障、理財投資應該都有所安排。

1.基本開銷。目前，現在很多的家庭的各種貸款應經超出了平時總數收入的50%，因此，在進行理財的時候要將貸款的支出要不得超過家庭支出的30%，如果超出的話，這樣就會形成生活的會有負擔。

2.應急儲備：要準備好家庭的固定支出，4-6個月的。

3.家庭保障：隨著年齡的不斷增長，要逐漸的形成保險的概念，例如：意外險、醫療險、壽險等都是作為以后的生活保障，那么，在家庭保障可以夠6年左右的生活費用，即使是出現任何的意外，還可以夠72個月的生活費，在進行家庭保障保險的時候，建議保險的支出費用不得超過總收入的10%左右，這個標準是最為適宜。

第二目標清晰，知己知彼

首先是理財的目標必須是明確的，只要有明確的目的，就能夠矜持，最終達到想要的結果。，另外，在現在的理財市場上是有理財的工具的，有理財產品的提供者，像基金公司、銀行等相關的金融機構，如果已經確立好目標的話，這些專業的人士就會給出你最專業的理財信息：例如：

1.儲蓄類產品。活期、定期儲蓄。

2.保障型產品。主要指各種保險產品。

3.理財投資產品。國債、貨幣市場基金、銀行理財計劃、其他類型基金、股票等等。

第三、時間很重要，收益很重要。

由于有復利的作用，在一定收益率的前提下，越早進行理財，那么結果收益的就很多，據數據統計，在以前的幾十年中，一般的小型公司股票漲的最快的平均每年是高于12%左右，一般大型的公司是高于11%，隨著數字所代表的意義不單單是長期投資概念，還是就是想要有不同的收益就必須有不同的透投資。

五、結束語

由此得出結論，家庭中的投資理財是很系統的而工程，只要有科學的建立理財的思想觀念和目標，就能夠使季婷婷的投資理財真正的成為幫助我國經濟發展的重要的支撐點，只要這樣，才能真正的推動我國經濟法快速發展。

參考文獻：

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[7]田文錦.個人理財規劃[M].北京：中國財政經濟出版社，2008.

篇2

【關鍵詞】 家庭理財； 利率敏感性分析； 實證分析； 利率

中圖分類號：C93 文獻標識碼：B 文章編號：1004-5937（2014）09-0021-06

隨著中國經濟的不斷發展，人們手頭擁有多余的空閑資金，這使得投資理財活動日益成為人們生活中重要的一部分，家庭投資理財理論也日益成為中國投資理論界和實務界關注的重要問題之一。家庭理財產品的涌出和家庭理財方式的不斷創新，使得家庭理財活動越來越復雜，其收益率也難以估計。再者，隨著資本市場的發展，投資所受到的風險也是多方面的，尤其是近年來，隨著我國利率市場化進程的推進，利率會隨著貨幣市場上資金的供求狀況以及不確定因素而上下波動，利率水平將表現出更頻繁的多變性和不確定性，利率風險變得日益突出，更給家庭投資帶來一定的難度。

在投資與利率關系理論與實證研究方面，基本投資理論以家庭投資決策為起點，結合生產函數，通過兩時期模型決策出使總財富最大化的投資量，闡明了投資是利率減函數這一理論。而后，基于對流動性約束的分析，麥金農和肖提出了“金融抑制論”，認為投資與利率呈正相關關系。在利率方面看，目前社會上已基本形成這樣一種認識：利率是投資重要的參考指標。魏永芳在《近年來我國利率政策效應分析》中提到：利率政策對居民金融資產選擇的影響作用增強。而家庭投資理財方面，卡普爾從理財的重要性出發，介紹個人理財的基礎知識，包括理財決定的步驟，理財的各種產品、方法及投資理財的各種手段，與西方發達國家相比，國內個人理財領域的研究起步比較晚。學者們主要借鑒國外個人理財學方面的成果，結合國情對居民家庭的理財需求、特點、影響因素及規劃策略等方面分析和研究。

利率隨著經濟波動，投資者若采取主動投資策略，根據市場情況，提前預測利率變動及未來變動走勢，及時采取調整投資方向和投資理財方案，形成利率正缺口，將會對投資帶來有益的影響。本文以利率風險為例，通過建立數學模型和實證分析，研究在利率變動條件下家庭資產的收益情況，對家庭理財投資進行研究，將對居民家庭理財具有非常好的指導意義。

一、相關概念與理論思想

（一）相關概念和模型

利率敏感性資產（或負債）指那些在一定時間內獲得的收入（或支出）與市場利率變動相關的資產（或負債）。如果在一定時間內獲得收入（或支出）與市場利率變動不相關，那么這種資產（或負債）被稱為非利率敏感性資產（或負債）。而敏感性缺口是指銀行資金結構中利率敏感性資產和利率敏感性負債之間的差額，用公式表示為：

利率敏感性缺口=利率敏感性資產-利率敏感性負債

（二）模型的理論思想

利率敏感性缺口是用來衡量家庭收益對利率變動的敏感性；利率敏感性缺口分析方法就是將資產負債的利率、期限聯系起來考慮的一種資產負債管理方式。

具體的，利率變動對收益的影響如表1。

當利率敏感性缺口為正缺口時，若利率上升，則投資收益較預期值增加；若利率下降，投資收益較預期值減少。反之，當缺口為負缺口時，利率上升，獲得收益較預期值減少；若利率下降，獲得收益較預期值增加。當缺口值為零時，表明利率風險敞口為零，在這種情況下，利率的變動就不會影響預期的凈利息收入，因此也就不存在利率風險。

二、家庭投資理財的環境與現狀

（一）家庭投資理財環境

1.金融環境

隨著直接融資的發展，證券發行與交易規模迅速擴大，可供人們選擇的金融資產日趨多樣化；加之，科學技術的發展，為居民投資創造極有利的條件；居民思想開始轉變，逐漸增加有價證券、實物投資和保險的持有比例，降低銀行儲蓄存款的份額。

2.利率政策環境

面對CPI的居高不下，貨幣購買力不斷下降，央行采取調整利率，包括準備金利率、存款利率、貸款利率等措施收攏資金，緩解居高難下的高通脹壓力。在本文統計利率時期內，近十年來，一年期存款利率經過20多次的上下調整，毫無疑問，居民的存款利潤也隨著利率的波動而變得難以確定。利率調整的次數如此頻繁，幅度如此之大，為家庭主體投資帶來一定的困惑。為此，人們對家庭的投資結構也要相應進行調整，由過去的單純到銀行存款而轉向多種渠道的投資理財。而在當前負利率的條件下，將錢存入銀行只能得到“虛擬收益”，利息收入遠遠抵不上經濟發展帶來的通貨膨脹所造成的損失。再者，國家即將把利率推上市場化的軌道，利率風險更是顯而易見。

（二）家庭理財的現狀分析

1.家庭理財的被關注度

據統計，在中國，有60%的家庭會注重家庭理財的重要性。

2.家庭理財的盲目

在利率提高的條件下，經常看到各大銀行網點前等待辦理業務的客戶比平時多了許多。據了解，這些客戶都是來辦理定期存款轉存的。投資者的理財觀念普遍提高，對存款利率變動反應相當迅速。但這類做法并不一定有利于提高收益率，還需考慮期限和資金的流動性。目前，部分家庭投資者缺乏系統的投資知識，或者說是掌握較少的理財方法，而只能在簡單計算后盲目進行投資。網上問卷調查結果如圖1、圖2。

由圖1可以看出，47%的投資者表示對投資結果不滿意，36%表示基本滿意，只有17%表示滿意，而其中83.87%的投資者在選擇理財產品時會關注投資的風險和收益；而圖2讓我們了解到，家庭投資主體對金融產品和知識的缺乏，導致投資結果不如人意，其中的邏輯關系證明，在投資過程中，應該看到科學方法的掌握對家庭主體投資行為帶來正面的影響，更說明關注家庭理財風險規避和減少風險的必要性。為此，本文從家庭投資主體出發，為家庭投資提供可行性建議。

面對家庭投資的環境和現狀，家庭理財必須改變傳統觀念，拓寬理財思路，選擇適當的理財計劃，使自己的財富能夠真正實現增值。為規避通貨膨脹帶來的實際財富的損失，最好的辦法就是充分利用各種投資工具，在充分考慮家庭自身狀況的基礎上，選擇適當的投資工具進行投資，特別要注意投資的變現能力和安全性。理財的效益性不僅僅體現在是不是捕捉到了投資市場升勢行情，而且還體現在是否熟練把握資金價格——利率的能力上，并能在利率變動前提下快速調整投資理財方案。目前，家庭投資者多數被動投資，當利率發生變動時，隨即改變家庭投資方案。如果投資者采取主動投資策略，根據市場情況，提前預測利率變動，及時將家庭投資區分為敏感性資產和敏感性負債，采取調整投資方案，形成利率正缺口，將會對投資產生有益的影響。

三、實證分析

（一）樣本及數據的選取

1.樣本的選取

本文以股票類資產、債券類資產、保險類資產、實物類資產、基金類資產和銀行存款為研究對象，以2003—2011年為時間段，選取城鎮居民每人每年收入來源中的財產性收入為家庭投資收益代表指標。根據假設，證券類資產選取“上證指數”為代表，債券類資產選取“企債指數”為代表，保險類資產選取“財產性保費相對數”為代表，實物類資產選取“地產指數”為代表，基金類資產選取“上證基金指數”為代表作為研究對象，以歷年利率和居民財產性收入為實證樣本，以各代表指數的數據為統計樣本。①

2.數據的選取

（1）選取企債指數為債券類資產的指標，而忽略對國債的投資，是因為國債的投資，有國家力量做保障，風險很小甚至可以忽略不計。相當于投資者做銀行存款投資，只是收益率稍微高些。在本文中，考慮了銀行存款這一投資方式，便大膽忽略了國債的投資 方式。

（2）選取地產指數為實物類資產投資的代表指標，由于投資者的實物類投資甚多，有黃金、房產、幣值或其他實物收藏品，近幾年來更涉及豆類、油類的投資。這給投資分析帶來了一定難度。根據統計，在實物類投資中，房地產價格波動幅度最大，與利率的相關性也較強，故選取房地產作為實物類投資資產的代表，有一定的可取性。比起資本市場而言，房地產市場具有其獨特性：市場分割明顯，交易成本高，供給滯后期長。需要找到更好的指標去衡量房地產收益率的變動。于是，本文嘗試使用對信息反應更為敏銳，更具前瞻性和預測效果的指標——地產指數代替房地產價格波動來探究房地產市場的運行狀況。我國房地產市場發展起步晚，前人的研究中都有數據不夠完善的缺點，在僅有的幾篇研究國內房地產市場有效性的文獻中，采用的數據量都很小，大大影響了準確度，而本文采用的地產指數恰恰能夠克服數據不完善的缺點。

（3）本文選取城鎮居民平均每人全年家庭收入來源中的財產性收入為代表指標，并通過簡單的算術平均的方法轉化為每月的財產性收入。該指標與銀行內統計的理財產品收益相比，銀行的理財產品主要投資于證券和基金，而忽略了實物類、保險類投資和銀行存款。財產性收入是指家庭擁有的動產（如銀行存款、有價證券等）、不動產，如房屋、車輛、土地、收藏品等）所獲得的收入。它包括出讓財產使用權所獲得的利息和租金等；財產營運所獲得的紅利收入、財產增值收益等。該指標基本符合本文所需要的家庭投資收益所得的標準。對于證券公司收集到的產品組合收益數據，也存在同樣的問題。

（二）敏感性指標相關分析

1.樣本數據的整理是統計研究的基礎，通過統計和簡化，將每類指標都轉化為月度指數，使數據有一定的可比性

（1）計算上證指數與利率的相關性，在Excel軟件中輸入公式：CORREL（B3：B258，C3：C258），得出上證指數和利率的相關性。同樣的方法，可以用correl得出企債指數、基金指數、財產性保費相對數、地產指數與利率的相關關系。驗證各類資產價格與利率的理論相關性是否符合實際情況，得出符合當下經濟形勢的各類資產和利率的相關性，是確保結論正確的前提。如在央行提高利率、收攏資金，這在一定程度上會給債券投資帶來負作用，在理論上，利率與企債指數呈反方向運動，但數據表明，企債指數與利率的相關系數為0.085，這說明，在實際操作中，債券投資與利率的相關關系是復雜的。

（2）根據數據，得到利率與各因素間的一元回歸方程。

（3）建立模型，得到多元回歸模型。

2.數據分析及結果（表2、表3）

利率與銀行利率相關系數為1。利率上升，投資者在銀行存款的收益絕對增加。但居民儲蓄受到可支配收入、居民儲蓄的動機、金融市場發達程度、金融資產種類及收益等多種因素的影響，即使利率上升1%，投資者收益率增長1%，大部分也不會將全部收入做銀行儲蓄，理性的投資者會相應地修改家庭理財方案。

由SPSS運行結果得多元回歸模型為：

y（財產性收入）=-0.0010x1（上證指數）+ 0.00002x2（地產指數）+0.0040x3（基金指數）+ 0.3630x4（企債指數）+0.0050x5（財產險保費收入相對數）-0.2420x6（銀行儲蓄）-25.5660

回歸方程的復相關系數R2為0.958>0.95，即變量間的相關性強。

在0.05的置信水平下，即a=0.05，F0.95（6，96）=0.269

從數學意義上講，這一回歸模型是可取的。而在各指標對財產性收入的影響上來看，債券投資和基金投資對財產性收入的影響較其他投資方式大。當家庭投資增加或減少債券和基金的金額時，家庭收益變動較大，但需要注意的是，這兩類投資方式對收益變動方向不同。

（三）缺口模型的建立及應用

在以上分析的基礎上，建立缺口模型公式，以表示某一經濟主體的投資收入或成本與利率變動之間的關系。若以N表示收益的變動額，那么這一變動額將由利率敏感性資產（RSA）與利率敏感性負債（RSL）與利率變動額（ΔIn）的乘積所決定：

ΔNx=RSA*ΔIn-RSL*ΔIn

對于家庭投資來說，運用缺口分析方法來調整理財方案，簡單并且容易被掌握，對降低利率風險帶來的損失，保證家庭投資收益有很好的作用。

當利率發生變動時，有以下方法調整利率敏感性缺口，以達到保證收益的目的。從利率敏感性缺口的定義可知，調整利率敏感性缺口可以從兩方面展開：其一是調整利率敏感性資產；其二是調整利率敏感性負債（見表4）。反之，當預測利率上升時，則進行相反的操作。

1.具體操作：

（1）首先要對銀行的資產和負債是否具有敏感性作出區分：如果資產或負債的利息收入或支出隨利率的變動而變動，這種資產或負債被稱為利率敏感性資產或利率敏感性負債（相關系數≠0）；反之則被稱為非利率敏感性資產或非利率敏感性負債（相關系數=0）。

（2）在區分資產或負債是否具有利率敏感性時，還要考慮一個分析期間，因為某項資產或負債在某一分析期內可能對利率變動具有敏感性，而在改變分析期間后可能就不具有利率敏感性。本文為了更好地闡述缺口分析在家庭理財中的運用，假設某一家庭主體的資產和負債在同一分析期間內都具有利率敏感性。

（3）編制缺口報告及進行分析。計算絕對缺口、利率敏感性比率、相對缺口比率等指標。

（4）預測利率的未來趨勢，采取主動的投資策略；或是不進行利率預測，保證缺口為零即可保證被動投資收益。

2.應用分析

為了更好地講述缺口分析在家庭投資理財中的應用，本文以中等收入家庭理財方案為例進行分析。

楊軍，32歲，國家某事業單位的公務員，收入不高但比較穩定；其配偶胡琴，31歲，商業銀行職員，收入中等，且每年會有小幅度的波動。有一女孩4歲，在一家較好的私立幼兒園就讀。收入和支出：楊軍和妻子的收入基本是工資和獎金收入，其支出除了生活必備支出外，還有每年貸款還貸支出，因為胡琴貸款購買了單位分配的福利房，并于某年貸款購買了價值14萬元的汽車。另外胡琴還購買了保險，年支出中有保險費支出，具體項目如表5、表6。

假設原來一年期利率為1.30%，而后，一年期利率升為3.81%，同一時期的貸款利率無變動；當年11月一年期利率為1.06%。

（1）編制楊軍一家的資產負債表，如表7。

（2）先區分利率敏感性資產和利率敏感性負債，如表8。

（3）編制缺口報告，如表9。

根據缺口報告進行分析：

（1）絕對缺口較大，利差對市場利率變動敏感，利率風險較大。

（2）利率敏感性比率為0.111小于1，加之，相對缺口比率為88.9%，說明負利率敏感性強。

以上情況證明，當利率上升時，該投資主體的收益會有很大的下降；反之，如果利率下降，其收益會有很大的提高。

若不調整投資方案，在利率上升2.51后，情況如下：

上證指數=-5.675×利率=-5.675×2.51=-14.2443

企債指數=0.694×利率=0.694×2.51=1.7419

基金指數=-329.592×利率=-329.592×2.51=-827.2759

財產性保費收入=0.303×利率=0.303×2.51

=0.7605

地產指數=-45.996×利率=-45.996×2.51

=-115.4500

銀行儲蓄=2.51

y（財產性收入）=-0.0010x1（上證指數）+ 0.00002x2（地產指數）+0.0040x3（基金指數）+ 0.3630x4（企債指數）+0.0050x5（財產險保費收入相對數）-0.2420x6（銀行儲蓄）-25.5660=-0.0010× （-14.2443）×25 000+0.00002×（-115.4500）×280 000+

0.0040×（-827.2759）×9 900+0.3630×1.7419×

26 000+0.0050×0.7605×12 500-0.2420×（3.81-

1.06）×32 000-25.5660=-37 884.52

而全部資產所得的收益會損失37 884.52元。

假設一家為保守型投資者，采取被動的投資策略，保證缺口為零：增加敏感性資產的頭寸，如增加債券持有量、保險投資或減少住宅投資和基金頭寸，本文給出其中一種調整方案，如表10。

缺口分析報告如表11。

若楊軍一家在利率上調之前，通過修改投資方案，可獲得4 160.00756元的盈利。

四、結論

本文通過實證分析，找出各類資產與利率的關系，并用數學軟件建立財產性收入與各資產間關系的多元回歸模型，將所得的實證關系利用缺口模型應用在家庭投資理財，為家庭理財決策帶來簡單的、可行的投資方法。

對于選擇何種調整策略，家庭投資必須根據自身的投資目標，從客觀的經濟金融運行環境出發，綜合考慮承受風險能力等因素。

選擇適當的策略，如在市場運行平穩、利率走勢平穩時，可選擇主動性策略；在市場運行動蕩、利率走勢飄忽時，可選擇被動性策略。家庭投資主體運用利率敏感性缺口模型來規避利率風險時，可采用主動性選擇和被動性選擇，關鍵是要仔細區分各類資產與利率的相關關系，即區分敏感性資產和敏感性負債。

主動性選擇指銀行預期市場利率的變化趨勢，事先對利率敏感性缺口進行調整，以期從利率變動中獲得額外收益，其關鍵在于對市場利率的走勢有準確的預測。在預測市場利率開始由波谷回升時，或增加利率敏感性資產，或減少利率敏感性負債，或兼而有之，從而將利率敏感性的缺口調為正值；當預測利率將達到波峰時，進一步將缺口的正值調整為最大；當預測市場利率將由波峰回落時，或減少敏感性資產，或增加敏感性負債，或兩者并舉，從而將缺口調整為負值；當預測市場利率將達到波谷時，進一步將缺口的負值調整為最大。

被動性選擇是將利率敏感性缺口保持在零的水平，無論利率如何變動均不會對投資收益產生影響，這種選擇主要出于缺乏有效的利率走勢預測機制，保守穩健投資等考慮，但也由此可能失去獲得更高收益的機會。

盡管數據出自實際情況，但統計出來的結果也有一定的局限性：數據統計的只限于證券、保險、房地產、銀行儲蓄等幾個方向，當納入如黃金等實物收藏品，多元回歸模型需重新考慮。選取的指標，如果不能完全反映行業的經濟景氣狀況，會造成結果偏差。在分析的過程中，對經濟周期的考慮較少，結論基于穩步的經濟狀況，對于衰敗的或膨脹的經濟周期階段，模型結果可能存在一定的偏差。

【主要參考文獻】

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[4] 高焰飛.中國商業銀行利率量化管理研究[D].蘭州：蘭州大學，2005：2-14.

篇3

有沒有想過，其實是我們的理財方法出現了問題呢?

讓febay專家來幫你分析一下你的財政現況是否合理，教你一些理財法則，讓你成為一個會理財的人才。

看電視時常常發現，那些上市公司老板、青年創業家們其實并非生而腰纏萬貫的。他們都是在奮斗中鍛煉了自己的才能，累積了資金，最終獲得了成功。那是什么使得他們有了第一桶金?更重要的是，他們又是如何來管理財富的呢?懂得理財的人往往更具有才能。今天我們請來了理財專家，教我們從自己的小財理起。

年輕一族要善于“理財”和“理才”

現在越來越多剛走出校園參加工作的大學生意識到自我理財的重要性，此階段經濟收入較低、經濟基礎薄弱、個人去向和職業選擇尚未穩定、缺乏投資理財方面的知識普及和實操經驗等，讓大多數人感到個人理財似乎是無從下手，只好在“月光族”里徘徊。因此，這一時期的個人理財規劃要考慮以下幾個方面：

一是以“理才”為重，注重自身能力的積累和價值的提升，除了職場的優秀表現之外，還要進行必要的進修和提高：

二是加強基本資金積累，在收入水平相對穩定的情況下盡量打好經濟基礎，為提高生活質量和積累投資基金做好準備，

三是努力掌握投資理財知識，在學習和實踐中培養投資意識、鍛煉理財能力。具體步驟如下

1　先行個人職業生涯定位，再謹慎選擇消費項目。首先考慮是否改變居住地(諸如有出國深造或移民之類的目標)，然后考慮是否改變職業類型(如繼續從事公務員工作還是到企業謀發展等)；然后在資金基礎非常有限的情況下，要理智地對待各種消費需求，以其必要性和迫切性作為衡量標準做出先后安排。若居住地和職業基本穩定，建議先買房、后買車。因為買車除了養車費用之外還會帶動消費(如娛樂、聚會、旅游等項目都會明顯增加)，日常花費將增加，同時還要支付房租，則總的消費水平及收支比例將大幅提高，在沒有更高收入來源支持的情況下將出現資金緊張狀況，日后的資金積累更加難以保障。若利用2-3年的資金積累，再加上貨幣分房政策的支持，基本上可以支付購房初期各項費用(含首期、裝修、家具等)，并利用公積金貸款(15～20年)以降低貸款利息支出，同時減輕支付壓力。

2　注重基本資金積累，“理才”與“理財”并重。根據其所從事行業的特點，收人來源相對穩定但過于單一，加上缺乏可投資資本的原始積累，因此在若干年內的投資途徑仍然是以個人儲蓄為主，逐漸考慮其他投資渠道。此外，年輕就是最好的資本，也是現階段必須用心經營的“財源”。建議對自己進行兩方面的定位：一是職業發展定位，二是理財類型定位，現階段還沒有資本運作的基礎，最重要的是投資理財知識和技能的學習與提高，并對本人的投資偏好和風險耐受進行準確定位，逐步樹立“終生理財、快樂理財”的觀念。

理財快問快答

知道了理財的概念，我們還需要問專家一些關于日常生活中，個人和家庭理財的問題。

Q：我們應該怎么判斷什么才是合適自己的理財方式?

A：評估自己風險承受度這是理財的首要條件。堅持融理財于生活，堅持已有的理財習慣和方向。適合的理財品種(股票、債券、基金等)很大程度上是取決于投資者在投資理財領域之外的掙錢能力，比如年齡、職業，因此對待不同背景的理財者，所適合的理財方式將會是不同的。

Q：個人理財最好的方式是開源還是節流?哪種方式讓資金增長快速有穩定?

A：真正的理財方法，節流記賬和開源同樣重要，節流只是減少不必要的開支，知道資金的流向，但是，不可忽視的是開源，開源才會讓你的錢為你賺錢!

Q：什么樣的人適合掌管家庭理財大權，成為家庭CFO?

A：會賺錢，還知道怎么用錢，數字概念清楚，開支都是講求原則，具有較強的理財觀念，可以用較小的投資得到最大的利潤報酬，在投資前，一定是很用功地做好功課，詳細地評估獲利的能力，決不沖動莽撞，此種人可以成為家庭CFO。

Q：請專家分別對20、30、40歲的女性。給出不同的理財建議。

A：20歲：20歲的女性正處于花樣年華之時，剛參加工作。她們的知識文化水平較高，追求時尚，日常開銷較大，經濟收入要比其他年齡段低。理財需求：處于這一年齡段的女性理財的主要目標是積累充實自我、提升自我的經濟資本或是為步入婚姻殿堂而作相應的資金準備等。理財建議：這時期的理財可以選擇“強迫儲蓄形式”的產品。如銀行零存整取、基金定投、儲蓄型保險。

30歲：30歲的女性一般已經結婚，已有或計劃要生小孩，經濟收入增加且生活穩定，家庭已有一定的經濟基礎，希望能進一步提高生活質量。這一年齡段的女性較為忙碌，承受著較重的經濟壓力和精神壓力，資產增值愿望比較迫切。理財需求：理財目的以住房需求、子女的教育金為主。理財建議：保本類銀行理財產品無疑是一個很好的選擇，收益預期不要太高，以戰勝同期儲蓄利率為起點，但需要控制流動性風險。有經驗的女性投資者可以搞一些基金配置，選擇平衡型基金和新發指數型基金、股票型基金組合的方式，進行波段操作。

40歲：40歲的女性在經濟上和生活上都趨于穩定，對未來人生安排和生活目標也日漸清晰。理財需求：以子女大學教育經費、贍養父母費用、自身養老需求為主，在投資增值的同時要保持合理的流動資金以備急用。理財建議：處于這個年齡段的女性可以采取基金定投及單筆投資雙軌進行的方式來積累子女的大學教育金以及自身的退休養老金，投資標的以平衡型基金或債券型基金為主，逐步減少股票的投資。另外，人到中年，健康狀況有所下降，疾病的發生率也大大提高。因此，在追求資產增值的同時也應加大對保險需求的投入，比如可以通過購買萬能險獲得理財+保障的雙重功能。

Q：我們該怎么去解釋“你不理財，財不理你”這個觀點?

A：家庭需要資本，家庭需要財富，但財富不是毛毛雨，不會自己從天上掉下來。如果不懂得投資，你收入再高也沒用，要讓財理你，只有去正確理財。而正確理財，至少應包括這樣幾方面理財是一生一世，而非一朝夕，理財是把雞蛋放進不同的籃子，而且至少有一只是鐵籃子：理財是平衡的藝術在激進與穩健、收益與風險、開源與節流等中間找到一個最佳結合點。

理財法則ABC

其實關于理財，還有很多有趣好記的數字法則，記住這些法則，我們就能更好地控制財務分配的比例，理財更加得心應手。

A

“4321法則”“4321家庭理財法則”。即收入的40％用于供房及其他方面的投資，30％用于家庭生活開支，20％用于銀行存款以備應急之需，10％購買保險。

B家庭保險的“雙十定律”所謂“雙十定律”，指的是“保險額度為家庭年收入的十倍最恰當”，“總保費支出為家庭年收入

的10％最適宜”。

C“541法則”把安全性資產、風險資產和流動資產按5：4：1的比例進行投資，安全性資產如債券、保險等要占家庭資產的一半，風險資產包括股票、基金占四成就行，流動的活期存款和現金只要一成就夠了，是典型的進取型投資比例。

D“72法則”本金增長一倍所需時間(年)=72／年報酬率(％)。舉例來講，如果你在銀行存10萬元，年利率2％，每年利滾利，要多少年才可以使本金增加一倍變成20萬元呢?答案是36年(=72／2％)。(主力資金異動，同步跟蹤我的財富。)

E“80法則”在你的投資組合中股票應該占多少比例呢?根據80法則，股票占總資產的合理比重=(80-年齡)％，舉例來講，如果你目前30歲，股票投資應該占投資總額的50％。

F房貸負擔“不過三”每月房貸不宜超過家庭所得的三分之一。這是銀行在發放住房貸款時考慮家庭負擔的一個簡單的衡量標準。

創業理財需要有堅定的信心

人的一生當中每一時間段都有不同的困惑、不同的感受、不同的目標。但是只有堅定自己的信心，去實現自己的夢想，才能獲得成功，理財同樣如此。

作為一個生長在農村家庭的長女，20年前我從浙江小山村來到福建找工作。為了讓父母早日擺脫日出而作、日落而息的那種農村的生活，我在工作上加倍的努力，再苦再累也不讓父母知道。這是我當時的目標，因為我的堅定，經過幾年的努力我終于在廈門這個大都市落地生根，并有了可愛的兒子。

如今，隨著孩子的逐漸長大、父母的漸漸老去，家庭生活費用不斷地增加，又加上2007年的通貨膨脹和2008年的金融危機，讓我又感到了剛從農村出來時的壓力，更恐懼的是這時的我已到40歲。投資創業吧!到處看到的是各行倒閉的資訊。找工作嗎?報紙上寫的都要35歲以下的。

在偶然的一個機會，我知道了斐貝女性網，好奇心讓我按網上的提示注冊了。為了讓自己增加信心我在2008年6月7日到北京參加斐貝網正式對外信息會。但當回到廈門告訴朋友們后，他們的反應讓我的信心一落千丈――不是說現在人不愛網購，就是說斐貝產品少又不便宜等等。但是，我回想親自到北京看到的、聽到的并感覺到的，多次翻看了李昱燁總裁《邊吃比薩邊賺錢》，并大量查了有關互聯網的和網購每年增長100％多的信息，還用一個月的時間熟悉斐貝網的網購注冊以及操作流程。經過幾個月全力以赴的投入工作我終于對斐貝網的操作流程了如指掌。

沒想到的是，在一年后的今天，我的收入已經超過當時定下的一個月賺5000元的目標10倍以上。回想這一年來在斐貝的平臺，在我身上真正體現了邊吃比薩邊賺錢、邊消費邊賺錢、邊學習邊賺錢。

在這里我要特加強調的是斐貝女子商學院的平臺，通過學習不但讓我更加自信、自強還教會了我更多的關于家庭理財的知識，受益匪淺。

分清輕重緩急地去消費

在經營斐貝3G網店之前，我在河南洛陽一家通信器材公司做業務經理，主要負責手機銷售渠道的拓展和維護。由于手機銷售市場進入了平臺期，加上手機產業市場管理混亂，無序競爭，山寨機充斥市場，我們的工作很難做，而且收入越來越低。在這種情況下，拓展新的思路尤為重要，有一句話說得好：思路決定出路。在這個理念的指引下，我在業余時間就在尋找機會和突破口。

在一個偶然的機會，我結識了一個朋友，他在斐貝網上開了一家自己的網店，而且經營得非常紅火。聽他講，斐貝網店全球首創的3G(第三代)概念網店，比目前國內最著名的淘寶網的經營模式還要先進，就是最復雜的進貨、選貨、送貨、售后、現金支付、品牌推廣都由斐貝網來做，而我們需要做的就是換到自己的網店消費購物，并且把自己的購物體驗自然分享給身邊的朋友和陌生市場，從而建立自己的穩定增長的消費顧客群，建立自己的事業。于是在2008年9月我在斐貝商城開了屬于自己的3G網店。

我現在全職來經營自己的網店，而且自得其樂，時間很自由，收入也很穩定，因為這是我自己的事業，我覺得人生最大的幸福，就是能做自己喜歡的事情，而且能有所成就，樂在其中。

我覺得，一個人的貧富首先是由自己的思想決定的。有一句話說得很好，你不理財，財不理你。有錢人都會合理管理自己的財富，做到雞蛋不會放在同一個籃子里面。有計劃地去花錢，去投資，讓錢保值并且升值，讓錢生錢。

篇4

通脹期的預算計劃

量入為出好生活。正確、合理的預算可以幫理財者在通脹期日常的生活中，有目的地進行購物和消費，把錢花在刀刃上。下面為各位介紹一種簡單易行的五步預算法。

列出一個較合理的花銷清單，其中包括你喜歡的和你想要的，但可能暫時還無法購買的東西（你會發現，如果自己遵循預算，其中的一些東西在不久的將來就可以擁有）。

在紙上（如表1）寫下每月主要的花費（用比較容易得出的一年的總費用，例如稅收，平均除以12即可）。

現在，寫下你每月的各項收入，如表2所示。

做好統計之后，分別將開支項和收入項相加，如果收入大于支出，說明你在通脹期處于一個良好的經濟狀態。

為了落實預算，需要對自己的花費進行記錄。一位著名的金融專家說：“看著那些用自己筆跡記下的消費條目，才會使你在以后的生活中作出更加明智的選擇。”他提示大家試著做一份為期兩個月的日記。那么如何去做呢？寫下每一項所購買的東西，無論是用現金還是刷卡。不要忘了額外開支，仔細寫下多項目錄，如果能做到非常確切的話，效果會出乎你的意料。

最后誠實地寫出你在通脹期感到可以減少的項目，一旦你有浪費的欲望，盡量遵循列出的清單。

通脹期的欲望守則

控制花錢，甚至是浪費的欲望，聽起來似乎很難？沒關系，這里有通脹期的11種守則可以幫助理財者堅持。

Rules-1：每月還清你的貸款，用信用卡支付主要開支項目，如住房租金等。這也存在一個悖論，就是如何使用信用卡的問題，量力而行，使其發揮最大功效當然是最好的結果。

Rules-2：避免沖動購物，即購物時一定要頭腦冷靜。購物前多問自己幾個問題是一個保持冷靜的較好方法，如“為什么要買”、“是否真得需要”等。因為一旦想清楚這些問題，頭腦發熱的幾率會大大減少。

Rules-3：不要和比你消費還要大方的朋友一起購物，除非自己的原則性非常強，否則盡量避免。

Rules-4：減少一星期在外吃午飯和夜宵的次數。當然，人際應酬不能省，可多考慮一些既節省又新穎的方式。

Rules-5：不要用自動售貨機購物，并盡量避開那些便利店。

Rules-6：在大型超市內購物，并使用贈券。但使用優惠券的學問不少，其中存在一定的陷阱，需認真權衡。比如，本來一位只想花650元購買鞋子的消費者，會再掏238元以便湊齊888元獲得回饋。還有返現金抵用券的形式，如一位消費者購買了500元的衣服，其返券力度為買200返120（得到240元現金抵用券）。為了把券用掉，他可能選擇一件300元的商品，為此又多支付了60元，而且第二件商品往往并不是當前必需品。

Rules-7：停止吸煙，這不僅會節約錢財，還能改善體質，減少保險金。

Rules-8：在家里娛樂。

Rules-9：每隔一星期光顧一下ATM機，提出計劃所需的現金。周期可適度調整，但計劃必須周全，并嚴格執行。

Rules-10：外出旅行時，盡量少帶現金，使用信用卡付賬。既能保證安全，又為自己壓縮了購物的空間。

Rules-11：要牢記購買便宜或打折的物品，仍然是在花錢。可以給自己一些暗示，比如，認定“一分錢一分貨”的道理，相信便宜沒好貨。

財務血壓計

量血壓可以知道身體的健康狀況。同樣的，對于你在通脹期的財務健康狀況，也可以通過特殊的量血壓來測試出你對財務金融方面的態度，以及你看待事物的方式。

測試方法非常簡單，只要你回答以下幾個題目，很快就會知道自己的財務健康情形。每道題的答案有是、否、不知道，請根據你自己的實際情況回答。

Problem-1：你會定期存錢嗎？

Problem-2：你是否制定理財計劃？

Problem-3：你是否已經設定好了個人的理財目標？

Problem-4：你區分保險和儲蓄嗎？

Problem-5：你會分散你的投資嗎？

Problem-6：你會每天關心經濟和股市的走勢嗎？

Problem-7：你會找理財專家或通過理財書籍幫忙自己理財嗎？

Problem-8：對于你家中的財政事務，你是不是總理一切？

Problem-9：你花費的錢是不是比掙到的少？

Problem-10：你有沒有舒舒服服退休的計劃？

Problem-11：對于孩子將來的教育費用，你有沒有預先準備？

Problem-12：你是不是以充滿自信的態度來看待你未來的財政狀況？

Problem-13：對于能獲得贊助的投資方案，你知道如何善加利用嗎？

篇5

《武漢晨報》訊：牛黃解毒片（丸）是大家非常熟悉的祛火藥，但很多人牙疼、頭痛的時候當止疼藥；胃脹的時候拿它當消食片；還有些愛美女性將其當成瀉藥服用，從而達到減肥的目的，其實，該藥有特定的適應癥，長期服用會導致慢性中毒，對神經、血管、心臟、肝、腎、脾都造成損傷。

常喝瓶裝水容易長蛀牙

《現代健康報》訊：最新一項研究發現，瓶裝水中氟含量低，經常飲用會加大患蛀牙的風險。長期喝瓶裝水的兒童，比長期喝白開水的兒童，患蛀牙的風險增加71％。目前，許多國家都在自來水中加氟，讓人們在喝水的同時就能保護牙齒。

服藥前半小時別吃水果

《家庭保健報》訊：在吃藥前30分鐘內，最好不要吃東西，尤其不要吃水果和蔬菜。因為有些蔬菜和水果中含有可以和藥物發生化學反應的物質，使藥物作用發生改變。比如常用的降血脂藥、抗生素、安眠藥、抗過敏藥等，均可能與某些水果和蔬菜中的物質發生相互作用，從而使藥物失效，或使藥物產生毒副作用；某些抗過敏藥可以與柑橘類水果、柚子發生反應，引起心律失常，甚至引起致命性心室纖維性顫動；一些水果和抗生素發生反應，會使抗生素的療效大大下降。

“新茶”至少存放半月再喝

《現代健康報》訊：不是所有的茶葉都是越新鮮越好，普洱茶、黑茶就是越陳越好，而追求新鮮的茶葉則為綠茶，但即使是綠茶也并非需要新鮮到現采現喝。最新鮮的茶葉營養成分不一定是最好的，因為采摘下來不足一個月的茶葉沒有經過一段時間的放置，含有對身體有不良影響的物質，如多酚類物質、醇類物質、醛類物質，還沒有被完全氧化，如果長時間喝新茶，有可能出現腹瀉、腹脹等不良反應。

桃葉可防治痱子

《寧波日報》訊：將桃葉陰干后盛于袋中，使用時取50克泡在熱水里給孩子洗澡，可以預防痱子的發生。如果長痱子的情況嚴重，用桃葉熬成汁摻到洗澡水中，或者直接用來擦抹患處，效果更佳。熬桃葉汁時，其比例為：桃葉100克，水1000毫升。將其煎熬到只剩一半水量即可。由于桃葉中含有丹寧成分，可使痱子迅速消散，并起到解毒消炎、止痛止癢的作用。

去甲醛的植物高手

《文化藝術報》訊：吊蘭可吸收室內80%以上的有害氣體，吸收甲醛的能力超強；蘆薈不僅是吸收甲醛的好手，而且具有很強的藥用價值；綠蘿是很好的吸收甲醛的好手；秋海棠不僅吸收甲醛的好手，而且花、葉、莖、根均可入藥。衛生間適合擺放綠蘿、富貴竹等耐陰耐濕植物；書房適宜紅掌、蘭花等高雅植物；客廳適合散尾葵、發財樹等高大植物；廚房適合放仙人掌等耐油煙的小型植物。

夏天謹防細菌性食物中毒

《生活服務導報》訊：烈日炎炎，熱浪連連。醫生提醒市民，謹防發生細菌性食物中毒。首先，食物盡量每餐用完，剩余食物要冷藏，對隔夜飯菜要徹底加熱煮透方可食用；其次，不要過量食用冷凍飲品，防止造成腸胃正常菌群紊亂；第三，不吃過期、無標識、包裝破損的食品；第四，盡量不食用路邊攤販制作的熟食制品、涼菜等不潔食品；最后，要慎食刺生類海鮮，不食生魚或生腌水產品。

練瑜伽一定要空腹

《現代健康報》訊：瑜伽一定要空腹練習，因為在做動作時，食物還會在胃里和身體一起動，不利于身體健康。而且瑜伽不僅作用在身體上，還作用在能量上，如果胃里有食物的話，能量就不能平衡流動到身體的每一個部分，大多數的能量都會流向消化系統。

瓜子也可升血壓

《武漢晨報》訊：為什么吃瓜子會引起血壓升高呢？原來，瓜子中含有很高的鹽分，鹽的成份主要為氯化鈉，鈉鹽進入人體后會引起水鈉滯留，而血壓升高其中的一個重要因素就是水鈉的滯留。這也是高血壓病人為什么要求低鹽飲食的道理。春節時，中國人習慣過年時吃點心、瓜子。有必要提醒廣大的高血壓患者，注意盡量少食瓜子，如食用含鹽較多的食品，可加用利尿劑降壓，當然最好在醫生的指導下服用。

手中的美元和港幣 資產該不該兌成人民幣

中國銀行東湖支行理財中心理財經理陳曉妍以為，有外匯需求或資金結構中存在美元和港幣的客戶，從長遠的角度來看不必急著全部換成人民幣。目前，外匯的投資渠道很豐富，除了傳統的外匯儲蓄外，還可投資外幣證券市場、外匯理財產品（包括固定收益類和掛鉤浮動收益類）、個人外匯期權、紙黃金以及個人外匯實盤買賣等產品。客戶可根據自身具體情況在理財專家的專業指導下對家庭資產進行分配，搭配不同的外匯產品進行資產組合，采取多元化儲備的組合模式來對沖風險。

雞蛋不要都放在一個籃子里

“雞蛋不要都放在一個籃子里”，這句話被眾多投資者看做是投資的“圣經”。家庭理財投資也是一樣。當您還不富有時，最好先進行強制儲蓄，以穩健的儲蓄投資為主，積累一點家底。當您吃、穿、住、行等基本生活都有了保障還有部分結余時，就可以開始分散一部分錢財投資在債券、基金、股票等帶有風險性的投資工具上。當您財產較多時，還可以更多地選擇一些高風險、高收益的投資項目，讓您的家庭資產更多增值。如果您已經退休了，就該考慮把更多的財富投資于穩健型的投資工具上，比如儲蓄、國債、保險等。

在每一個階段，您的投資都應該盡量分散化。如果您的資金規模較小，不足以分散投資，通過購買基金的方式來實現分散投資是個好辦法。如果您具備了足夠的財力和精力，您還可以選擇債券、股票、基金以及信托、保險產品，構建自己的投資組合。

婚姻就是最好的理財工具

兩個有為青年，同樣的出身，同樣的年齡，同樣的性格，同樣的教育，同樣的工作。畢業六年后，一個已經結束房奴生涯開始為父母攢養老錢，而另一個則剛剛開始加入房奴隊伍還順帶啃了一下老。同樣的背景，同樣的素質，差距咋這么大呢？

其原因就在于一個選擇了穩定的婚姻，而另一個在經歷眾多女友之后至今尚未找到自己的歸宿。這位年輕人想通過自己的親身經歷告訴朋友：婚姻就是最好的理財工具。

夫妻理財，先小人后君子

很多人由于觀念的不同，往往不能接受結婚后金錢上完全的合二為一。所以最好的辦法，是找個合適的時間，夫妻坐下來一起討論清楚婚后關于金錢和財產的問題。

放棄單身時的賬戶。如果你還在用獨身時的銀行賬戶，那么現在就放棄它，建立共同賬戶。共同賬戶可以提高銀行的信用等級，還可以幫助新建立的家庭提高財務管理水平。

適當的私房錢。財務專家們認為把雙方的收入合在一起可使你們的境況變好，但有時候無傷大雅的私房錢也是很有用的。

共同進行存款和投資。當你們對共同賬戶的錢如何處置發生意見分歧時，你們可以通過組合投資的方式在一定程度上解決這種矛盾。

信用卡 “睡覺”照樣收年費

“我從未用過信用卡，怎么會欠銀行的錢？”不久前，高女士遇到了一件麻煩事，她手里的一張信用卡還未激活，卻收到了銀行寄來的信用卡對賬單，稱她拖欠信用卡年費100元，加上逾期未繳的利息，總共是131.55元。

大量“睡卡“，一邊給銀行帶來資源浪費，一邊給客戶帶來各種損失。據了解，“睡卡”產生的年費，會從信用額度里自動扣除，金額不夠的將以欠費形式記在賬戶上。目前，國內信用卡業務剛起步，但個人信用體系的全面啟用給各家商業銀行發行信用卡帶來了底氣。區區100元年費，可能成為信用記錄上的污點，不僅以后申辦各種貸款或信用卡時遭遇阻礙，還可能背上“不誠信”的污點。據了解，由人民銀行操作的銀行間不良信息查詢系統正在搭建，屆時在任何一個銀行留下不良貸款記錄的，在整個銀行系統內均能查詢到。

出游省錢法

方法1：避開“熱”線

旅游旺季，一些很“火”的景點，各種價格會上漲，這時，可以到相對較“冷”、特別是新開發的旅游景點去旅游。

篇6

兩年前，王小姐在一家外企上班，薪資豐厚，她按揭購買了商品房和車子。誰料，兩年后公司發生變故，王小姐的收入一落千丈，想另謀高就，但一直沒有找到合適的工作，沒有一點積蓄的她連生活都成問題，不知如何解決高昂的房貸和車貸。

李女士和王女士代表了女性理財意識的覺醒，也代表了一種財富力量的崛起。正因為此，今天的女性，變得前所未有的美麗、聰慧、健康、能干、胸懷遠大、敢做敢為、意志堅定。

但是，女性如何理性成熟地投資?如何行之有效地管理好自己的錢口袋?如何在理財和消費的過程中不受傷害?這是我們本期所關往的話題。

女性理財，你能行

1　女性的短期記憶力遠遠超過男性，女性比男性更善于計劃。

2　女人的溫柔是一種滴水穿石的力量。她們在逆境中表現得比男性更堅強。

3　在聽覺、色彩、聲音方面，女性的敏感度比男性高40％左右。

4　在語言表達和詞匯積累方面，大部分的女性比男性更口齒伶俐，能更加自如恰當地表達自己的意思。

6　女人的直覺比男人的直覺準確30％。

7　在投資方面，55％的女性比男人更加謹慎。

8　女性信用評級比男性高出很多。在易趣網上交易的人員中，男女比例是2:l，而女性的信用得分是11，男性只

有6.5。

9　據統計，女性領導的企業盈利比率比男性領導的企業高出7.8％。

女性理財之陽光篇：

人物名片：楊箐，家庭主婦兼家庭理財師

理財感言：投資的第一要素是眼光要準，就像選老公一樣，一選就是優質的。

楊箐：投資如同選擇優質老公

和中國很多家庭不一樣，我的媽媽從小就對我進行理財教育。那時，她經營著一家商貿公司，家庭條件非常優越。但她從不溺愛我，有空的時候，就給我講她的創業故事，艱辛付出后得到的成功，讓我從幾歲起就明白了每一分錢都來之不易的道理。

我4歲前在國外長大。英語學得滑溜，一天。媽媽告訴我，家里的保姆要學英語，讓我教教她，一節課給10元錢的工資。我一聽可高興了，欣然答應。

每天放學后，很多小伙伴都玩去了，我匆匆地往家趕。一進家門，我的保姆學生已乖乖地準備好了書。40分鐘的課上完后，保姆會將學費給我。雖然很累，但心里的喜悅無法形容。

長大后我才曉得那些“學費”全是媽媽給的，真可謂“用心良苦”啊!

理財最重要的一環是現金流。記得上大學前。媽媽告訴我不要輕易負債，若有債務，寧愿省吃儉用，先還債務。再做其它事情。

大學畢業后，我來到四川，跟一個日本商人合作做木耳進出口生意。當我遇到現在的老公后，賣掉自己持有的那部分“股份”，做了一名“全職太太”。

我學會了做各種家務，并像媽媽當年教育我一樣教育孩子。然后想著如何將自己以前的積蓄和老公現在的收入打理好，最好能夠讓錢生錢。

我覺得作為一個女人，最主要的是合理有效地管理時間，如果整天都在玩樂吃喝以及買化妝品、穿衣打扮等，即使有一座銀山，也會被你淘空。

所以，咱不做敗金妹妹。

聚會、家務、讀書、旅行，只有將時間管理好了，才能理好財。首先，我給我和先生買了幾種重要的保險，以解后顧之憂。

投資不能心急，一開始就要賺錢是不可能的。我選擇穩健投資，首先做到不虧本，當自己對理財產品熟悉了解后，再去賺錢。

女性相比男性的一個優勢是，穩得住，放長線才能釣大魚。

2006年初，基金走向強勁。我決定拿一部分錢去買基金。相對于股票，基金的風險系數小。通過反復了解和理財師的專業指導，我買了一支廣發聚富基金。采取定投的約束性繳款方式，容易控制。收入更豐。

打個比方，如果每月定期定額投資1000元在年利率2％的投資產品(按復利計算)上，10年下來可累計約13萬余元；若每月定期定額投資1000元在年利率10％的投資產品(按復利計算)上，10年下來可累計約20萬余元，后者約為前者的1.5倍。從數據可見，銀行定存的利率偏低、成長有限：考慮到股市長期向好的趨勢，開放式基金的年收益率優于定存。

我2006年6月花10萬元買的基金，現已創造了接近本金的回報。通過一年時間的摸索、實踐。我已能敏銳地選擇優質的理財產品。各位姐妹們注意，投資的第一要素是眼光要準，就像選老公一樣，一定要選擇最優質的。

女性理財之精英篇：

人物名片：李惠四川三惠商業連鎖有限公司總經理

理財感言：理財是一個很大的范疇，創業更有意義。

李惠，創業是理財最好的方式

創業是理財的一種途徑和方式。通過創業在獲取財富的同時，還可獲得很多做其它事業難以獲得的寶貴經驗。豐富了自我的人生閱歷，擴大了生活空間。

因為家里窮，我不滿16歲就從家鄉大邑來到成都，在一個建筑工地上做飯。為了改變命運，我在閑暇時間拼命看書，那時，我很喜歡裁縫衣服，所以專看這方面的書籍，還找來一些紙嘗試剪裁。我把平時掙來的錢一分不剩地存起來，想等到合適的時候開一家裁縫店。

如果沒有存錢這種最原始的理財方法，就不會有今天的成功。

幾年時間過后，我順利完成自己的愿望。在電子科大附近租了一間小店鋪，根據顧客不同身材氣質為她們設計款式，當時這種服務在成都很少，上門找我訂做服裝的顧客很多。不久，我又在另一條繁華的街道租下一間四十多平米的店面。顧客絡繹不絕。

留住人才就是留住機會和財富。

比如開干洗店就是手下的人給我出的注意：“干洗店的利潤遠遠高于成衣店，而且，還沒有做成衣那樣辛苦，偶爾顧客送來的衣服有點縫縫補補的小活也順便。就做了，還能拉攏顧客呢。”

這個簡單的轉換，徹底改變了我的人生。第一家“三惠干洗”開業了，生意很不錯。可沒多久，問題就出現了。從外面購買的干洗藥水只能洗單一色彩的衣物，有時單色衣物也要出現褪色的情況。一次，有位顧客送來一件有三種花色的翻毛大衣要求干洗。工人以為也像別的衣服一樣洗就可以了，誰知洗完一看：整件衣服全都串色了!我當時心都涼了，這件衣服可是價值兩千多塊呀!洗壞了就得賠償，干洗一件那樣的大衣收費25塊。要洗多少件衣服才賠得起一件衣服啊?

于是，我買來各種品牌的干洗藥水，跟同事一起先把這些藥水按比例混合，然后拿來洗花的衣物做實驗，一次不行兩次，兩次不行三次……無數次的實驗之后，

我終于通過實驗配制出了專門洗花色皮衣和修復染色衣物的洗劑。

那年冬天，第二家“三惠干洗”順利開業。干洗店投資不大，利潤不錯。如果選好店面的地段，肯定是穩賺不賠的，何不免收加盟費、免費教技術來幫助一些愿意加入這一行業的下崗工人呢?我目睹了太多在迷茫中徘徊的下崗工人，給他們一個機會也給自己一個出口。

以后短短的兩三年時間內，“三惠”干洗連鎖店已在成都市內和附近郊縣陸續開了幾十家加盟店，我也成功地完成了固定資金的原始積累。2007年6月。我已經在全國擁有2000家連鎖加盟店，身價近兩千萬。

最讓我欣慰的是，不是我擁有多少財富，而是讓更多像我當初一樣的人走上富裕的道路。理財是一個很大的范疇，炒股或許可賺很多的錢，但也會賠得很慘。創業也是，但創業和炒股最大的不同是，創業是一個集體行為，我的財富不屬于個人，而是員工、加盟商共同創造的。所以，我覺得創業更有意義和成就感。

女性理財之教訓篇：

人物名片：凌依，中學高級教師

理財感言：投資不能盲目沖動，要量力而行。

凌依：理財要理性，不能盲目從眾

我今年50歲，在一所重點中學教書，每月收入近4000元。女兒大學畢業，剛工作一年，收人1000元。老公做生意，但近兩年生意不好，他的收入只能維持公司的日常開銷，幾乎沒有錢拿回家，他的吃穿用由我的收入解決。他沒享受國家的醫療保險，只有我給他買的商業健康保險，家里積蓄20萬元。

今年春節，朋友到家里玩，談到房價一路上漲，建議我們再買一套房子。我們現在住的房子樓層高，年齡大了爬樓有困難，將來肯定要買養老的居所。朋友說，與其房價更高了買，不如現在買，舊房子拿來出租，租金抵新房的按揭款，幾年以后舊房不想出租拿去賣。也是只賺不賠。想想朋友的話，再看看周圍的人，好像買房的都賺了。我們覺得再買一套房子也可以。朋友推薦了一個樓盤，趁春節大假，我們一家人去了那里，對樓盤所處的位子比較滿意，其它的我們也說不出好壞。因為我們沒有看更多的盤，也沒有比較。本來想買一套100平米多一點的，首付之后，每月按揭近2000多元，我和女兒的住房公積金每月一共有近1500元。這樣算來買一套房子家里的生活雖然要吃緊一點，但經濟還能夠承擔。打電話征求朋友們的意見，他們都說要買就買大一點的，無論自己住、出租還是轉手賣都賺錢。售樓小姐也說，大的那種戶型最好賣，只剩幾套了。我們一聽，有點急了，就決定買大的，交了定金，一周后匆忙簽了購房合同。因為買了大的房子，首付就用完了我們的積蓄，現在每月的按揭款4000多元，家庭經濟拮據。向朋友借了幾萬元，以應日常急需。

我現在心里有幾怕：怕家里老人有突發事件需要錢，怕家里有人生病要花錢，怕上街看到自己喜歡的東西不能買……

女性理財之指導篇：

人物名片：雷佳，交通銀行理財規劃師

理財感言：理財的最終目標不是簡單地賺錢，而是為了提高生活品質，實現財務自由。

雷佳：幫人理財，美麗并快樂著

雷佳是一名理財師。她畢業于西南財經大學，兩年的社會經歷，讓她對人生和工作有更多的體會。她覺得。經濟狀態不好，人生的道路會有更多波折；只有實現財務自由。才能不因經濟壓力去工作，做自己喜歡做的事情。

雷佳記得上班的第一天，就有一位阿姨問她：“你給我推薦這個理財產品，一年能賺多少錢啊?”對這個問題，雷佳還真不知道如何回答。阿姨看到理財師都沒法回答她。就失望地離開了。雷佳的心里感到很挫敗。

令她沒有想到的是，此后接觸的客戶。對理財的認識幾乎都像那位阿姨，認為理財僅僅是賺錢，完全沒有考慮投資風險及資產負債的現金流，甚至忽略了自己承受風險的能力。理性的客戶比較少，大部分人都是從眾心理，比如看到股市高漲，就忍不住狂熱追高。對股票企業的贏利情況和經營目標一點都不了解。盲目的投資只是投機。看到這幾年房價大漲，就跟風買房，不顧自己的經濟實力和掙錢能力，盲目投資的結果是降低自己的生活品質和抗風險的能力。

雷佳說：前面理財教訓篇中的凌依。在投資時就比較盲目，夫妻兩人已過50歲，掙錢能力下降，而健康問題隨著年齡的增長也可能出問題。這個年齡段。首先應考慮的是規避未知的風險，然后用剩下的一部分資金投資基金、股票或房產。而凌依目前的做法既降低了自己的生活品質，又讓自己抗風險的能力大大下降。

采訪中雷佳還笑著說。中國人喜歡將雞蛋放在一個籮筐里，但理財不是這樣的。多種理財產品的優化組合才能得到好的收益。她認為，投資理財與每個人的生活息息相關。尤其是人到中年，只有根據未來家庭財務目標量身定做理財規劃，以終為始，才能滿足未來教育、養老乃至財務自由等種種未來資金需求。作為理財師。不僅肩負為客戶推薦產品及提供投資建議的職責，更肩負市場教育的責任，為客戶傳遞精確的市場信息和恰當的理財觀念。

輕松走出理財誤區

本刊記者在成都新城市廣場、SM廣場、春熙路商圈隨機采訪中。發現大多數女性在理財上存在著如下誤區：

誤區一：我不是理財那塊料，對現在這種“月光生活”也很滿意。(公司職員王青)

本刊聲音：女人大多對數字分析缺乏興趣，對理財心存恐懼。其實，現代女性只要肯多花一些心思在理財上，就會表現得比男人更好。

誤區二：我認為把錢存入銀行是最安全穩妥的理財方式。(醫院護士彭驕英)

本刊聲音：女性最常用的投資方式是儲蓄和保險。從這樣的投資習性可以看出女性注重資金的安全感。不過通貨膨脹卻可以隨時將你的利息吃掉。

誤區三：我擁有各種會員打折卡，完全可以節省消費支出。(電視編導黃先友)

本刊聲音：許多情況下用卡消費的確省錢，但是有些時候不但不能省錢，還會適得其反。有的商家規定消費者必須消費達到一定的數額后才能獲得會員資格，如果單是為了辦卡而突擊消費的話，就不一定省錢了。

女性理財的幾種方法：

1　風險并不可怕，可怕的是在沒有任何保障下的風險投資。兩道防火墻是投資的前提。對年輕女性而言，起碼預留3～6個月的收入做應急準備金，而40歲以上的中年女性起碼預留6個月至1年的收入做應急準備金，以維持個人或家庭生活的日常費用。

2　購買商業保險，主要是健康險、意外傷害險、養老保險等，是為了應對個人或家庭的中遠期需求，防范和降低不可預計的風險的需要。并作為醫療和養老的補充。年輕人身體健康，適當買一點健康險和重大疾病保險就可以了，如果喜歡到處旅游，自己有車，要考慮買一些意外傷害險。中年女性的身體開始走下坡路，應首選重大疾病險和健康險。如果經濟允許，可買一些分紅型的養老保險，既高于銀行儲蓄，又具有保險功能。

3　在以上兩點具備的情況下，拿出收入的一部分進行投資。切忌孤注一擲只投資一種產品。特別是投資股票。更不能將自己絕大部分的收入全投人，對年齡大的人尤其如此。因為萬一碰上股市大跌，從賠錢到回本所需要的時間，對年齡大的人可能會是不利的因素。

4　對剛參加工作兩三年的年輕人，投資除了預留應急準備金外，一定要將收入的一部分投入到再學習中。投資于知識技能的再提高，是為了獲得更高的掙錢能力。

5　對結婚不久或剛有小孩的女性而言，一定要為孩子購教育基金。孩子越小。投資越劃算，因為投入少時間長，到孩子上大學時就是一筆相當可觀的收入，用于孩子學習或出國。

篇7

2009年的投資,無論是股市還是樓市或是黃金,都可謂是集體飄紅。股市牛氣沖天,房價則像坐上火箭一樣迅速飆升,而油價、糧價、肉價也開始波動上行。

前段時間落幕的中央經濟工作會議將2010年經濟定調為“調結構、防通脹”。

站得高才能望得遠。投資也一樣,只有占據投資的高點,投資才能更加穩定,收益才能最大化。要占據投資的高點首先要和國家的政策保持一致,也要學會觀察市場的表現,還要會選擇合適自己和力所能及的投資工具。

銀行篇結構性理財產品仍為首選

2009年,銀行理財產品的發展出乎很多人的預料。在經歷了2008暴風驟雨般的全球金融危機后,在部分產品實現零或負收益之后,銀行理財產品市場在整頓中發展,無論是規模還是收益率,都勝過2008年。其中,結構性理財產品大放異彩,最高年化收益率達到46.5%,2009年是結構性理財產品“揚眉吐氣”的一年。在到期的所有理財產品收益排行榜上,前20位中,結構性理財產品占據了19款,在各類理財產品中遙遙領先。業內人士認為,隨著經濟企穩復蘇,以及通脹腳步日漸走近,2010年能實現較高收益的結構性理財產品應該是投資者在眾多銀行理財產品中的首選。

此外,由于2010年存在加息可能性,投資者可留意“隨息而動”的理財產品。近期花旗銀行對外宣布,正式發行全新的代客境外理財產品――海外澳元浮動票息債券系列。而此前,民生銀行也發行了收益率隨央行利率調整而調整的理財產品――非凡財富T462期理財產品。

2010年,對于不愿冒太大風險的投資者,可以考慮投資中短期的銀行理財產品。銀行理財產品最大的風險是央行加息,而目前加息的預期日趨強烈。當加息來臨,投資長期理財產品將增加機會成本,大部分理財產品收益水平可能不隨利率上升而上調。所以在通脹預期下,投資者或者應當選擇中短期銀行理財產品進行投資。

保險篇 抵御通脹的分紅險成主力

投連險、萬能險和分紅險被稱為投資型保險的“三朵金花”。而在這三大投資型險種中,分紅險表現最為穩健。2009年,分紅險已經成為投資型保險的絕對主力。隨著保險資金投資渠道的進一步拓寬,資金量較大的保險資金有望找到更好的投資機會,分紅險將由此獲得更加穩健和可觀的收益。2010年,分紅險在投資型保險中的優勢地位有望進一步確立。特別值得提出的是,2010年,中國的經濟發展會進一步加快,通貨膨脹的預期會有所增強。專家分析,歷來在抵御通貨膨脹和利率變動方面表現穩健的分紅險將受到更多青睞。分紅險產品主要投資于與利率相關的產品,如債券、銀行協議存款、大型基建項目等,投資風格較為穩健。通脹預期下,一旦加息,債券收益走高,將提高分紅險的投資回報。因此,分紅險既具有保障功能,又能滿足投資者資產穩定增值的需求。

但專家同時提醒投資者,切莫把分紅險作為銀行儲蓄的替代品,因為它不一定能分紅。每個會計年度結束后,保險公司會將分紅險賬戶可分配盈余的70%分配給客戶。但如果沒有盈余,分紅險就沒有紅利可分。

股票篇精選“明星成長股”投資

2009年12月31日,滬指收報3277.14點,深指收報13699.97點。按照收盤點位計算,上證綜指全年累計上漲近八成,深證成指漲幅則高達111%。在一年的漲幅累積后,中國A股市場穩坐全球股票市場排名前十位。雖然大多數投資者難以從去年最低點抄底成功,但是從中分一杯羹并且有所斬獲還是相對容易的,也讓投資者對去年的股票收益較為滿意。而對于今年的股票市場,也有一半以上的受訪者表示看好。

進入2010年,IPO發行節奏加快的趨勢繼續延續。1月份前兩周的網上發行新股多達21只,是歷年發行新股數量最多的元月。新股密集發行,一定程度上制約了市場向上:1月6日,滬深股市再度震蕩下跌。

隨著新股發行頻率日益加快,其對二級市場的負面影響也逐漸顯現。2009年12月,兩市IPO實際募資571.79億元。當月,上證指數僅上漲2.56%,為2009年9月以來的最低漲幅;而1月以來的三個交易日,大盤下跌0.70%就是最好的證明。

新股不斷推出,如何挑選投資成為投資者最關心的問題。業內資深人士分析認為,今年股市的機會更多將來源于自下而上的精選個股,只有具備長期投資價值的股票才有望帶來穩定回報。可以說,2010年的股票投資將進入“明星”時代。畢竟“明星”股票具有高成長、利潤率高且穩定、存在利基等特征,因而能有牛市慢漲、熊市抗跌、長期勝出的市場表現。

事實上,真正長期的成長型股票市值不超過10%,且行業分布也較窄。對于這些精選企業,還將進一步使用企業競爭力分析等方法進行定性分析,結合行業估值模型來考察個股基本面,并從多方面判斷企業是否具備“明星公司”的特征,最終決定其是否具有投資價值。并且,2010年的信貸數據將至關重要,但不能看其增速,更不能看增量絕對數,而是應關注增速變化率和邊際貢獻率。舉例來說,兩升水可以給人解渴,卻無法滿足大象的需求。

與此同時,在強烈通脹預期下,也不是所有股票都能“抗通脹”,只有那些具備長期投資價值的“明星成長股”才是未來投資的重點對象。

此外還有專家指出,從今年經濟發展的基本面來看,通脹預期無疑是縱貫全年經濟發展的主旋律。既然無法遏制住通脹預期,作為投資者,目前首要考慮的便是那些最有可能在通脹預期中會有所收益的板塊和行業。而在這其中,受益最大的當屬金融股。

基金篇構建合理的投資組合

對于有一定投資經驗或是手中資金不多的投資者,投資門檻較低的公募基金應該是不錯的選擇。但隨著中國基金數量和品種的不斷增加,基金業績分化在不斷加劇,甚至同一家基金公司的不同基金以及同一只基金在不同時期,其業績表現也極不穩定。投資者可通過優選基金、構建基金投資組合的方式,來有效抵御目前的通脹預期,并確保長期收益的穩定增長。

具體到基金的遴選和投資組合的構建,一般情況下,可考慮基金公司、基金品種、基金風格、基金規模、基金業績穩定性、基金過往業績以及基金經理人的過往業績等因素。

例如對于追求中高收益的進取型投資者,可以構建這樣一個基金組合,由6只基金組成:銀華核心價值優選、華夏大盤精選、興業社會責任、嘉實主題精選、華夏策略精選、富國天惠精選成長。從這6只基金近一年來的表現看,在幾個不同的時間段,其業績均顯著超越了同類型基金的平均水平,并表現出良好的抗跌性,顯示出其基金經理較強的風險控制能力。

在不同類別基金中,指數型基金和股票型基金普遍受到關注。分析人士建議,在一個具有明顯上升期的股市,股票型基金遠遠好于混合型基金和債券型基金,這主要是其投資股票的比例造成的。因此,偏股基金是今年最優選擇。

黃金篇需擇機入市

黃金價格在剛剛過去的2009年屢創新高,可謂是真的火了一把。面對陰霾尚未完全消散的全球金融危機以及美元的疲弱表現,使得更多的投資者將目光鎖定在了這個對沖硬通貨、避險投資品種上。黃金作為保值的儲備貨幣,具有穩定性高,抗風險強等特點,2009年的黃金牛市已經將這一特性充分證明。理財專家表示,對于大多數非專業投資者而言,以長期保值增值為目的,用中長線眼光去投資黃金可能更為合適。作為一種投資品種,黃金投資收益率短期看一般不如股票,但其價值相對穩定,常被當作避險工具。

不少業內人士認為,2010年的黃金依舊總體保持堅挺,金價將穩固在1000美元以上,2010年以后最高有可能挑戰1500美元。其中,摩根士丹利預計2010年黃金價格將挑戰1250―1300美元一線;摩根大通認為今年黃金高點在1300美元;法興銀行則更看好黃金價格,認為黃金價格將挑戰1500美元。各大機構對于2010年黃金形成的良好預期主要是基于繼續寬松的貨幣環境造成的通貨膨脹預期。就黃金投資而言,是抵御通脹的有利武器,在家庭理財配置中應該是必不可少的一部分。然而,從目前的市場狀況來看,需要擇機入市。

專家建議,作為一般投資者,還必須關注黃金在個人資產配置中的比例以及選擇適合自己的投資品種。專家建議,黃金資產在總資產中的投資比例最好不要超過30%。對投資品種來說,如果是出于保值增值的目的,實物黃金明顯優于紙黃金。

房產篇 需要理性對待

2009年的房地產行業先抑后揚,呈現“V”字型增長。一季度,房地產延續了2008年的低迷走勢,成交清淡。而在接下來的幾個季度,特別是第四季度,在房貸政策收緊和營業稅優惠末班車的刺激下,各大城市二手房房價急劇上升。根據國家統計局公布的數據顯示,1-11月,全國商品房銷售面積75203萬平方米,同比增長53.0%。這也讓去年不少二手房投資者賺得盆滿缽滿。而這種財富效應依然強烈,以至于有三成以上的投資者期待2010年的房產市場依然紅火,認為房產投資是勝算最大的投資品種。

而也有不同觀點認為,2010年住房需求將趨于平衡,且將供大于求。加之房地產信貸政策和抑制房產投機的政策將更加細化,2010年房價將高位盤整。2010年,在通脹預期下,買房保值的做法需要理性對待,切忌盲目跟風。專家普遍認為,當前房地產市場存在較大的泡沫,一旦投資性需求得到控制,房價很可能下跌,存在較大的投資風險。

2010年的房價對短期投資者而言不再具備投資的價值。長期投資者可以關注大城市郊區或者城市化進程較快的二線城市,總體價格較低的房產投資存在較大的上漲潛力。

With the approaching of the Chinese New Year, we also are going spend this festival, seeking wealth.

Investment in 2009, whether in the stock market, real estate or in gold, has been on a rising trend. The stock market was always bullish and the house prices rocketing. Meanwhile, prices of oil, food and meat are starting to fluctuate upwards.

The economy in 2010 has been defined as ‘Structure regulating and inflation preventing’ at the previous Central Economic Working Conference.

A panoramic vista can only be seen when standing high. It is the same with investment. Only if we adopt a high position, can we stabilize investment and maximize profit. For this purpose, we should keep in step with the national policies and learn to observe the market conditions as well as select an investment tool suitable for ourselves and for our ability.

財富過年計劃

鏈接:2010十大理財策略

削減共同基金費用

股票和債券基金經理從投資者那里獲利豐厚。一種更為廉價,通常利潤率更高的替代選擇是持有指數基金。指數基金不僅在費用上要少90%,而且在交易次數上要少得多,所以稅負要少得多。

賠錢證券:該脫手時就脫手

隨著市場接連低迷見底,長期持有的投資策略在2009年不受青睞。現在市場上升了26%,那些還繼續持有的人看起來似乎不那么愚蠢了。即使如此,持有那些賠錢的證券絕非高明的投資方式。相反,現在應該考慮將其脫手。

理性地避稅

將稅收低效(即不節稅的)投資項目加入到延稅退休賬戶中。這包括公司債券,房地產投資信托基金和珍尼梅抵押債券。將股票和指數基金投入那些收益和損失能夠相抵消的應征稅賬戶中。

購買保險以防不測

人生多變化,結婚生子等等,天有不測風云,必須確保擁有保險以應對緊急情況。人們經常會忽略傷殘保險,如果沒有這項保險,人們就會在受傷(殘)后承擔高昂醫療費用和收入減少的雙重損失。

控制風險

在科技股票破產后不久,數百萬的投資者似乎“好了傷疤忘了痛”,投資風險資產項目,而不是保持股票、債券和其他投資的平衡組合,如果你覺得不去冒險心癢癢,可以考慮拿出一部分錢建立一個可以主動投資的游戲賬戶。

謹防經紀人

不要在不完全了解情況的時候,被經紀人忽悠購買他熱衷的產品。換句話說,問問你的經紀人是如何從中收取薪酬的,或者是找個按項目或者按小時收費的顧問。

談論錢財

很多家庭厭惡談論錢財,這是非常錯誤的。如果經濟不景氣,告訴孩子們為什么你節縮花費了,孩子們是不會抱怨的。即便是相對富有的夫妻,也應當定期地互相討論一下準備策略,以應對突如其來的事情。

及時更改受益人信息

及時更新退休賬戶、養老金、保險單和房地產文件(例如遺囑)的受益人信息。如果你更改了遺囑,但是沒有更改退休賬戶或保險賬戶的指定受益人,那么涉及的財產將會最終屬于還列在表中的第一位配偶。

別被廣告忽悠

不管理財公司把一個投資項目吹得多“熱”,該項目都有可能變得無人問津。比如說,去年年初賣得很好的保本基金就屬于這種情況。最好的策略是:制定長期的理財目標,然后持之以恒。

篇8

多數人都知道IQ(智商)、EQ(情商)，但可能很少有人知道FQ(Financial Quotient，財商)。誠然，IQ和EQ對人的成長和成功至關重要，而要想獲得財務自由，FQ則更為重要。《窮爸爸富爸爸》的作者羅伯特清崎說：“如果你不教孩子金錢的知識，將會有巨大的麻煩等著你們。”如果現在不培養孩子的財商，未來孩子將會為此付出代價，此言雖有些危言聳聽，但不可否認，財商教育對孩子的成長會有很大影響。正如其他良好習慣的培養一樣，對財商的培養宜早不宜遲。然而遺憾的是，學校教育體系對孩子財商的培養卻很少涉及，因此這個重任就落到了父母的肩上。那么，父母應該如何培養孩子的財商呢?讓我們先來看看這個家庭的財商教育計劃。

讓孩子明白錢是什么

朱先生夫婦認為，首先要讓孩子明白錢是什么。為了讓孩子明白錢的概念，他們每次給孩子買玩具時，都要帶著孩子去買單。朱先生說，這樣可以讓孩子明白錢能夠買到他們喜歡的玩具、零食等。在孩子能認識數字時，他們讓孩子左手握著一張10元鈔票，右手握著10張一塊錢的紙幣，然后告訴孩子左右兩邊的鈔票是一樣多的。這讓孩子明白了“兌換”的概念。孩子的這個學習過程可以跟簡單的算術學習一起進行。

要讓孩子能夠認識到不同的商品有不同的價格，昂貴的商品必須付出更多的錢。不同的孩子也許對這些概念的掌握程度會有不同，父母可以通過與孩子的日常溝通掌握他們的接受程度，并根據孩子的接受情況進行有意識的培養。越早讓孩子們理解這些概念，越能幫助他們理解外面的世界。

讓孩子理解錢是怎么來的

知道了錢的概念后，第二步就是讓孩子理解錢是怎么來的，教會孩子錢是勞動掙來的。相信很多家長都覺得讓孩子承擔家務，并給予適當金錢作為報酬，是培養孩子樹立通過勞動掙錢意識的好方法。在這點上，朱先生有著不同的見解。他說：“對孩子承擔所有家務勞動都給予報酬可能并不是一個好辦法，我覺得應該是在孩子承擔額外家務勞動時才給報酬。比如，對貝克打掃自己臥室衛生的行為進行獎勵是不可取的，本來打掃臥室衛生是孩子應該做的事，但我們的獎勵可能讓其以為他本來可以不做，或者故意不做而等待家長的示意，這樣反而會培養貝克懶惰的壞習慣。”

對于其他家務，家長也應該讓孩子明白：作為家庭一分子承擔適量家務是應該的，是責任感的體現。對孩子承擔“適量”的家務勞動而給予報酬也是不可取的，要讓他明白只有超額勞動才能獲得報酬。比如，可以通過家庭協議的方式分配家務，而當其承擔了額外家務時給予報酬。另外一種可行的方式是，鼓勵孩子走出去，發揮孩子的想象力，為別人提供勞動賺取報酬，比如賣報紙，或者為鄰居做家務等。但要注意與其年齡相適應。

零花錢適量并形成紀律

既然當孩子完成額外家務時才給予適當的報酬，那么是否還給孩子零花錢呢?朱先生認為，作為體現家長撫養責任的一部分，定期給予孩子適量零花錢是合適的。不過在給孩子零花錢的過程中也要把握幾個原則，一個就是要適量，至于多少是適量，這取決于父母認為孩子在當前階段應該有哪些開銷。不同的年齡段也不一樣，這些家長要心里有數，比如對于12歲的貝克他們會把買衣服的錢計算在零花錢內。第二個就是要形成紀律。朱先生帶貝克逛商場的時候讓貝克自己為其喜歡的東西買單，并告訴貝克自己的花銷必須控制在零花錢的范圍內。

開立屬于孩子自己的銀行儲蓄賬戶

朱先生在銀行上班，他帶著貝克去銀行開立了一個屬于貝克自己的儲蓄賬戶。一旦貝克得到了一些零花錢，就帶著貝克把錢存到銀行。其目的是要讓孩子明白，今天的儲蓄是為了明天的消費。家長可以規定，孩子得到的每筆錢，至少要有某個比例存到銀行，這樣能培養孩子儲蓄的習慣。

朱先生說：“很多家長會給孩子準備漂亮的儲錢罐，他們認為教會孩子儲蓄，儲錢罐就夠了，這是對的，但銀行儲蓄賬戶能讓孩子較早地接觸銀行，明白跟銀行打交道的整個流程，這對孩子更好地認識外面的世界是很有幫助的，家長還可以趁此機會跟孩子講講錢存到銀行里后會到哪里去，從而引出貸款的概念。但要記住，當孩子想從銀行取出一部分錢來買某樣東西時，家長不應該禁止，這樣會傷害他們儲蓄的積極性。”

讓孩子學會如何安排自己的錢

教會了儲蓄仍然不夠，還要讓貝克學會如何安排自己的錢。朱先生會鼓勵貝克把一定數額的錢捐給慈善機構，同時確定儲蓄與消費的比例。通過參與社會慈善事業可以培養貝克社會責任感，而合理的安排儲蓄與消費也能讓貝克受益終身。朱先生會鼓勵貝克設定大額的消費目標，比如購買一輛山地車，并幫助他制定儲蓄計劃。“這能讓貝克真正明白今天的儲蓄是為了明天更好地消費。”

明白量入為出

帶貝克去商場時，朱先生始終把握的一個原則是，孩子必須用屬于自己的錢來消費。對于超出孩子消費能力的商品，朱先生從來不會自掏腰包滿足其要求。他認為，這樣能讓孩子明白量入為出的道理。在貝克的消費能力不能實現時，朱先生會引導孩子進行儲蓄來實現。在可預見的將來能夠攢足這筆錢，或者在此前提下嘗試借錢給貝克，并收取“利息”。朱先生說，教會貝克如何借錢也非常重要，要讓孩子明白“錢有借有還，而且要付出成本”的道理。

當孩子到初中或高中時，就應該跟孩子討論他大學學費和生活費的問題了，也許可以通過適當的儲蓄來解決一部分，這也可以納入孩子日常預算的范圍。當然，朱先生在很早的時候就告訴過貝克如何通過基金定投來儲備未來的教育費用。

自己做出消費決定并記賬

朱先生鼓勵貝克自己做出消費決定，無論是好的還是差的。在做出選擇之后，朱先生會跟孩子討論支出是否合理，鼓勵他理性消費，包括在消費前做足研究，并選擇合適的時間和地方去買。同時朱先生還會告訴貝克什么是必需品，當預算有限時，如何在必需品與想要的其他東西之間進行取臺。

當貝克有了第一筆儲蓄后，朱先生就讓貝克養成記賬的習慣，就跟寫日記一樣，告訴貝克如何記錄收入、儲蓄、支出等。這些信息能夠幫助貝克做預算，也能檢討其消費行為。

篇9

關鍵詞:個人理財;現狀;發展對策

中圖分類號:F830.33 文獻標識碼:A 文章編號:1003-9031(2010)09-0065-05DOI:10.3969/j.issn.1003-9031.2010.09.15

根據國際理財協會的定義,個人理財(或家庭理財)是指理財師通過收集整理顧客的收入、資產、負債等數據,傾聽顧客的希望、要求、目標等,在專家的協助下,為顧客進行儲蓄策劃、投資策劃、保險策劃、稅收策劃、財產事業繼承策劃、經營策略等設計方案,并為顧客的具體實施細則提供合理的建議。個人理財業務具有市場容量大、風險低、業務范圍廣、經營收入穩定的特點,是發達國家很多大商業銀行的主導產品和重要的收益來源及利潤增長點。據有關資料統計,個人理財業務收入已占國外銀行總收入30%以上,個別銀行甚至達到全部收入的70%①。在西方發達國家,個人理財業務幾乎深入到每一個家庭,銀行在為客戶提供滿意服務的同時也為自己帶來了豐厚的利潤。2007―2009年間,美國的銀行業個人理財業務平均利潤率高達35%,年平均盈利增長率約為12%～15%②。而我國商業銀行由于諸多因素的制約,個人理財業務發展滯后,其無論從規模還是從內容上都不能與發達國家相提并論。如何更好地發展個人理財業務,實現商業銀行盈利模式轉型,加快個人理財業務的高速發展至關重要。

一、我國商業銀行個人理財業務狀況

據統計,截至2008年共有39家商業銀行推出2404款個人理財產品,同比增加108%,銀監會公布的全年理財產品銷售額超過1萬億元。2007年有26家銀行發行了1158款理財產品,全年銷售額為4000億元。而在2005年則僅有593款理財產品發行,全年的商業銀行理財產品銷售額僅為2000億元。理財業務在銀行全部業務中的作用也越來越重要,以工商銀行為例,其2008年的財務報表顯示,當年的理財產品銷售額達1185億元,同比增長近1.6倍;理財業務傭金收入達到50.89億元,同比增長310%,占其非利息業務收入的35.4%③。盡管如此,但和發達國家商業銀行相比,我國商業銀行個人理財業務的發展還是明顯滯后。縱觀目前我國商業銀行個人理財業務,其現狀呈現以下幾個主要特點。

1.規模小。我國商業銀行中間業務收入占銀行總收入的比重平均為8%左右,個人理財收入的比率更低,而發達國家商業銀行的個人理財收入一般占經營收入的40%至50%④。

2.品種少。銀行中間業務的品種有260多種,但在實際中運用的很少,其中個人理財品種更少。而國外有1000多種,并且個人理財產品多樣化,例如素有“金融百貨公司”之稱的美國銀行業,其個人理財業務的范圍包括:存款服務、個人信貸服務、支付服務、投資理財服務、保險服務、私人銀行服務等。

3.層次低。我國商業銀行現階段提供的個人理財服務基本上是轉賬、、代收代付、通存通兌等技術含量比較低的簡單業務,難以像國外商業銀行一樣給客戶提供包括證券、保險、信托等在內的真正讓客戶獲得增值收益的綜合性理財服務。

4.理財產品缺少創新性和品牌優勢。近年來,各家商業銀行陸續推出了自己的理財產品,如工商銀行開辦的理財業務種類主要有保管業務、個人外匯買賣、個人消費貸款、電子銀行服務、銀行卡、理財咨詢等;建設銀行有基金買賣、利得盈、“龍鼎金”黃金產品買賣等產品;此外,還有中國銀行的匯聚寶、個人外匯期權、期權寶、代客境外理財、電子銀行服務等等。這些產品中大多為國外商業銀行理財產品的“翻版”,產品缺少創新,缺乏按照中國市場客戶需求特點設計的、具有代表性和影響力的個人金融品牌,無法形成核心競爭力。目前,一些國際綜合性大銀行1―2個月就會推出一款個性化的創新理財產品,其個人業務的利潤不斷擴大,主要靠的就是被客戶認可的具有競爭優勢的優質產品和服務品牌。

5.理財專業人才匱乏。在一定程度上,一個國家或地區擁有注冊理財規劃師人數的多少代表著該國理財規劃業的發展程度。在美國商業銀行,絕大部分理財顧問都有CFP任職資格和工商管理碩士學位。據統計,截至2008年末,全球擁有CFP執照人數近10萬人,其中美國占60%左右①。我國于2006年正式成為CFP組織成員國,對專業理財規劃師的培養剛剛處于起步階段,國內此類人才幾乎空缺。目前我國商業銀行的工作人員大多數只能指導客戶填寫存取單或者簡單地教客戶一些傳統業務,并提出一些理財的原則性建議,但對證券投資、保險、稅收籌劃、養老等個人理財的核心業務往往自身都缺乏系統的專業知識,更難以為客戶提出權威性的理財規劃和建議。總體上說,目前銀行業提供個人理財服務的員工還未達到嚴格意義上的“個人理財規劃師”的要求。

6.信息科技沒有得到廣泛應用。發達國家個人理財業務的一個重要特點是信息技術與金融業務的有機整合,其主要特點有兩方面:第一,金融機構與目標客戶實現溝通,達成交易的途徑和手段呈多樣化、綜合化、立體化的特點;第二,基于信息技術的客戶關系管理系統(CRM)的普遍應用,商業銀行借助數據倉庫、數據挖掘技術對客戶信息進行全面管理和深度分析,為客戶提供個性化、定制的理財服務。雖然我國有些商業銀行也建立了客戶關系管理系統(CRM),但仍存在明顯缺陷,并且由于個人理財經理的業務水平較低,基本上是流于形式,起不到借助數據庫對客戶信息進行分析進而為客戶提供理財服務的作用。

二、我國商業銀行個人理財業務發展滯后的主要原因

1.從體制方面來看,金融分業經營、分業監管的體制制約了理財產品的多樣化。目前我國金融業采用的是分業經營、分業監管的金融體制,在這種體制下,商業銀行在證券、保險、信托、基金等業務方面為客戶只是提供,收益體現在手續費和傭金方面,不能獲取直接經營利益。很多在國外合法存在的理財產品,我國由于缺乏相關政策法規而不允許辦理,只能在儲蓄新產品上進行功能擴張,把存、貸款新產品組合起來。由于我國的金融機構實行分業經營,銀行在設計理財產品涉及到保險、證券等業務時,只能以保險公司、證券公司的機構出現,造成在深度和專業化上的先天不足,很難為客戶提供多樣化的理財產品。

2.從商業銀行自身來看,商業銀行經營水平不高。金融理財業務要取得成功,很大程度上取決于其對新的市場機會的判斷能力、與其他金融機構爭取客戶的能力以及提高行銷策略效率的能力。作為提供理財產品與服務的商業銀行,恰恰存在市場敏感度較低,對客戶心理的分析能力、針對不同目標市場產品需求的生產研發能力不足,對客戶新需求、市場新特點、經濟新環境等缺乏適應性調整的有效機制與措施,不能很好地滿足優質客戶的全面需求。整個經營模式不能迅速感知市場并做出有效反應,折射出商業銀行的經營水平有待提高。

3.從客戶方面來看,客戶普遍缺乏投資意識和理財意識。在財富方面,人們傳統上比較低調,不愿意透露個人財產,這種傳統怕“露富”心理影響理財行為的深入進行。作為理財師不能充分了解客戶財務,也就無法提供全面的理財建議,只能局限在辦理具體產品交易、提供信息、優先優惠服務等方面,使理財工作難以深入。在我國,相當多的客戶對理財服務的認識還有很多誤區,部分客戶認為銀行個人理財服務就是委托資產管理,關心回報率;有些客戶認為銀行理財師只提供建議,配不上大用處,在投資理財時完全相信自己;還有的客戶理財積極性不高,其財富沒有得到合理安排和充分打理,自己不會理財但又擔心風險,不放心交給別人,所以大量資金存放在銀行儲蓄、國債上。因此相當一部分理財需求仍處于潛在狀態。

三、發達國家商業銀行個人理財業務經驗的借鑒

目前我國商業銀行都在大力發展個人理財業務,使其成為提高商業銀行經營效益的新亮點,而發達國家商業銀行開展個人理財業務提供了經驗與啟示,我國要汲取養分為我所用,以此推進我國商業銀行個人理財業務的健康發展。

1.加強金融機構之間的合作,豐富理財業務內涵。目前在我國分業經營格局還未發生明顯變化的情況下,商業銀行應當爭取在現有體制下積極拓展個人理財業務的空間,包括:第一,商業銀行應與證券、期貨、基金、保險等金融機構之間開展廣泛的跨行業業務聯系,從現階段互相進行業務發展到更密切的行業間業務交融,經濟發達地區的商業銀行可適當考慮與外資金融機構進行合作,共同開發新的金融產品和更便利的產品營銷模式;第二,商業銀行要對現有產品進行整合,提升服務層次,為客戶提供合適的金融產品和服務,使居民的貨幣資產以儲蓄為紐帶,在儲蓄、支付和消費環節以及證券、保險、基金等投資領域合理流動,并從這些業務辦理進程中得到綜合效益[1]。

2.打造個人理財品牌,突出自身特色。發達國家商業銀行通過合理的市場定位,不斷打造理財品牌,如花旗銀行的“CitiGold花旗財富管理”、匯豐銀行的“卓越理財”等,都為其吸引了許多優質客戶,穩定了銀行的客戶資源。品牌是企業生存和發展之本,銀行作為特殊的企業,更需要迎合客戶心理的金融品牌,因為良好的品牌形象樹立對于銀行的經營和發展有著潛移默化的特殊作用,我國商業銀行在理財產品的開發過程中必須高度重視品牌建設工作。

3.細分目標市場,找準市場定位。從發達國家的發展經驗可看出,商業銀行在開展個人理財業務時,首先是在市場細分的基礎上明確自身的市場定位,以確定理財產品所對應的目標客戶群體,并且為不同的客戶提供不同程度的理財服務。以匯豐銀行為例,其將目標客戶定位在有錢卻低調的富人,盡管有花旗等世界級大銀行與之競爭,但由于定位準確,匯豐私人銀行通過全方位的財務顧問服務,幫助客戶增加財務的私密性,節省收益、利息和遺產的相關納稅支出,自由支配財產并減少投資與融資的成本。并且通過建立嚴格的操作流程和客戶信息管理制度在不同層面但始終清晰一致的努力之下,匯豐銀行樹立起了良好的品牌形象。

4.提高技術手段,加強技術應用。我國商業銀行要加強高新技術在個人理財業務中的應用,以技術創新促進理財業務創新,為客戶提供通訊更快捷、運行更安全的理財服務。我國商業銀行必須努力提升科技含量,大力發展網上銀行、電話銀行等業務,完善服務功能,使客戶能感受先進電子化個人理財工具的快捷、舒適、方便。

5.完善客戶關系管理系統。以客戶為基礎的信息資料庫在個人理財業務中扮演著重要角色,因此建立和運用客戶信息資料庫分析系統是銀行個人理財的基礎。通過這一系統,銀行可以及時了解客戶不斷變化的需求,篩選優質客戶,確定理財目標群體,并以此為基礎為客戶提供個性化的理財建議,實施理財服務,實現客戶資產的保值增值。

6.實施選拔和培養人才的戰略。發達國家商業銀行在個人理財業務的開展過程中十分重視對員工的培訓,他們普遍對個人理財業務的從業人員實行資格認證制度,并組建一支具有高水平的理財團隊。例如匯豐銀行要求其財務策劃經理擁有CFP資格,渣打銀行則要求每位客戶經理擁有倫敦證券學院的專業資格。對我國商業銀行而言,要想在個人理財業務上形成特色和品牌,必須積極創造條件,實施選拔和培養人才的戰略。

四、發展我國商業銀行個人理財業務的對策與建議

我國商業銀行個人理財業務發展滯后的原因是多方面的,但最主要的原因是現行體制的制約和商業銀行自身經營能力不高。我國要善于借鑒發達國家的成功經驗,結合實際國情,深化改革,加強管理,營造良好的內外部環境,努力促進我國商業銀行個人理財業務的健康發展。

1.深化金融體制改革,營造有利于個人理財業務發展的政策環境。目前,我國商業銀行的經營收入主要來源于存貸款利差,中間業務收入在總收入中占比低于30%,而國外銀行占到70%以上①,這與我國的金融政策和監管有直接關系。隨著我國金融體制改革的不斷深化,在金融經營和監管方面的改革應進一步推向深入,先行試點實行金融業務的混業經營,試點成功后逐步推廣,同時通過有效監管推動商業銀行個人理財業務發展。銀行監管部門要督促商業銀行根據銀行業監督管理委員會相關法令的要求,進一步完善個人理財業務風險管理制度和內部管理體系,按照以風險為本的監管原則,加強對個人理財業務的持續性監管,重點要加強對個人理財業務市場準入、銷售環節和內部管理的監管,深入分析個人理財業務各類風險的關鍵之處,研究制定相關的風險評估標準及控制措施,并及時向商業銀行做出風險提示,促進個人理財業務業務的規范健康開展。

2.建立完善的組織機構和運行機制。對現有銀行制度進行清理整合,梳理規范業務和管理流程,對崗責體系進行明晰和細化,構建科學的基礎管理平臺,發揮先進的管理方法和科技手段的作用。實現管理科學化,提升風險控制能力,運用標準化的方法來解決個人理財業務風險管理的問題。明確理財人員職責,將理財人員個人職責、工作成績與考核獎懲緊密結合起來。通過將理財業務納入經營績效考核,提高理財產品計價比重,逐步向全面產品計價過渡等考核方法的改進,發揮激勵機制的作用,充分調動員工的積極性。

3.加強專業人才的建設。理財師隊伍素質的高低直接決定個人理財業務的發展,加強專業理財師隊伍的建設、提高理財人員的綜合素質應作為商業銀行個人理財業務發展的重中之重來抓。專業理財師隊伍的建設應重點從兩方面逐步推進:第一,要加強對現有客戶經理的培訓,培訓課程應根據復合型金融人才的要求來安排,可借鑒國際注冊理財規劃師課程體系的設置,主要開設投資工具運用和理財規劃兩大類課程,同時還要適當學習市場營銷學、公共關系學、心理學等知識,通過培訓使客戶經理變成既有金融專業知識、理財知識,又懂得營銷技巧、通曉客戶心理的“通才”,且這種培訓要形成制度,定期進行,不斷更新客戶經理的知識以更好地適應個人理財的需要;第二,建立我國的個人理財師資格認證制度,按照國際慣例做理財專家需先取證,我國需要借鑒國外特別是美國的注冊理財規劃師CFP(Certified FinancialPlanner),CFP證書由“國際財務策劃人員協會”推出,是目前世界上最權威的理財顧問認證資質。建立符合中國國情的個人理財師資格認證、職業道德規范和繼續教育體系,以規范個人理財師的職業道德、執業行為及提高其專業理財水平,打造真正的理財專家。

4.改善技術條件。要加快金融電子化、網絡化、信息化建設,打造個人理財服務的技術平臺,提升服務質量。改革開放30多年來,中國金融行業的信息化建設從無到有、從單一業務向綜合業務發展,并從根本上改變了傳統金融業務的處理模式,建立了以計算機和互聯網為基礎的網絡體系和技術平臺,逐步形成了覆蓋全國的電子匯兌清算系統、電子證券交易系統和金融管理系統,但已有的金融網絡、金融技術與發達國家相距很遠,離銀行業務發展的要求也有距離。為了應對外資銀行的挑戰,更好地拓展商業銀行的業務,特別是個人理財業務,必須加快金融電子化、網絡化、信息化建設。建設重點應放在三方面:一是完善網絡基礎設施建設。我國銀行業一方面應加快全國性金融網絡的建設,協調各銀行之間的沖突;另一方面應著手興建銀行內部網絡;同時應積極建立國際間金融互聯網。二是應加快金融電子化系統的集成。金融電子化系統集成是指金融企業根據市場和客戶的需求,把各種金融產品和服務及其相關的業務操作、處理、管理、控制等環節有機結合起來,形成一個統一的有機系統,使金融企業能籍此靈活地適應市場需求,實施企業的發展戰略,形成經營管理上的優勢。三是要建立和完善銀行內部數據信息管理系統,借助這個系統,銀行可有效地管理已有的信息,并對信息進行加工,特別是對客戶信息進行有效加工,以便進一步將經營模式轉變為客戶主導型,通過個性化服務,特別是定制的服務滿足客戶的需求。

5.加快創新。由于創新的不足,當前商業銀行推出的個人理財產品種類不多且缺乏特色,而市場、客戶的需求是多種多樣、千差萬別且不斷變化的,如何滿足客戶多樣化且日趨變化的需求,商業銀行最好的辦法就是進行理財產品的創新。進行理財產品的創新應注重幾點:一是要新。商業銀行設計產品或服務時不要一味地模仿別人,要充分體現本行的智慧、優勢,要做好市場的調研,做到他無我有、他有我新、他新我優。二是要適用。產品適用才有客戶、有市場,也才能給銀行帶來利潤,如何才能適用,關鍵是產品要有準確的市場定位,而準確的市場定位又來自于對客戶進行細分,即按一定的標準例如按收入、年齡、風險偏好等標準進行分類,然后量身定做理財產品,突出產品的個性、差異,這樣的產品才適用,才可以滿足不同客戶群投資理財的需要。三是產品要有一定的含金量,即能給客戶帶來增值收益。商業銀行設計的理財產品或提供的服務不能僅停留在方便、快捷或微笑服務階段,更重要的是要能給客戶帶來增值收益,這才是客戶委托理財的主要目的。

6.理財產品應突出個性化和品牌效應。個人理財的核心理念即是它的個性化服務。因為個人在生命的不同周期階段,理財的目標和側重點不同,即使財務狀況相似的人對于風險的偏好程度也不一樣。因此,根據居民的不同生命周期階段、不同偏好、不同理財需求進行個性化服務,不斷推出創新產品是個人理財市場發展的本質推動力。在美國,商業銀行會主動為客戶提供差別化的理財服務,這種“開放式”的理財服務以客戶為中心,重視客戶關系管理,將對客戶的分析作為設計金融產品、提供理財服務的前提,通常根據客戶的需求和實際情況為其量身打造理財產品。銀行對客戶進行分析的目的是為了向客戶提供全方位的服務,以投資顧問和客戶滿足為中心。美國的大銀行基本上都實行這種業務模式,它們具有很強的資產管理和產品開發能力,能滿足機構客戶和富裕個人客戶的各種需求。在我國,商業銀行之間的業務模仿力極強,僅有創新還不夠,商業銀行還應在消費者和市場中創造富有特色的個人理財品牌形象,想方設法形成并保持客戶的品牌忠誠度以不斷開拓市場,吸引客戶,變客戶的潛在需求為現實需求。

7.培養優質的客戶群。首先要加強對優質客戶群的識別,提供個性化的服務。在銀行經營活動中存在著名的“二八定律”,即銀行80%的利潤來自20%的優質客戶。優質客戶群既包括富豪階層的高端客戶,也包括具備一定資金實力、信用良好的中產家庭。國外銀行歷來都將面向中高端客戶的優質客戶群競爭作為個人金融業務發展的重點,而國內銀行基本上是將個人理財業務作為基本業務以外的一項增值服務,定位不甚明確。對于能給銀行帶來較大利潤的高端客戶關注不夠,市場份額比較小,利潤率低。美國美林公司的2006年《亞太區財富報告》顯示,中國人均資產在500萬美元以上的富豪共有345萬人。中國的富人總數僅次于日本,居亞太區第二位;財富總值達到173萬億美元,占據亞太區財富總值的20%。這預示著我國商業銀行個人理財的“私人銀行”服務和“家庭辦公室”等高端理財業務具有龐大的潛在優質客戶群。其次要為優質客戶群提供專業理財知識和技能的培養。個人理財業的發展離不開個人投資者理財知識和能力的成長。美國聯邦政府對消費者教育非常重視,1994年的《聯邦中小學教育法案》正式將個人金融知識教育納入課程安排。在法國、英國等西方發達國家,家庭從小就會有意識地培養孩子的理財意識和理財能力。而中國居民長期缺少來自社會和家庭的理財意識和理財知識的培養,大多數居民理財觀念傳統保守,專業理財知識相對匱乏,居民具有潛在理財需求,但對目前市場上各種新型理財產品缺乏了解。目前,我國商業銀行面對諸如此類問題,顯得反應遲鈍,束手無策,甚至消極等待[2]。

參考文獻:

[1]李曉紅,王瑞春.發達國家商業銀行個人理財業務對我國銀行業的啟示[J].北方經濟,2009(10):46.

[2]夏園.芻議商業銀行發展個人理財業務的策略[J].武漢金融,2009(5):32.

①②資料來源:蔣綜利,吳曉健.淺析我國商業銀行個人理財業務現狀與發展策略[J].大眾商務,2010(2).

③④資料來源:夏丹.我國商業銀行個人理財業務發展對策研究[J].金融經濟,2009(12)下.

篇10

中國父母對子女的殷切期望。落實到現實中就是教育費用規模的不斷擴大。這其中，雖然有通貨膨脹和教育產業化的原因。但更重要的則是很多父母在望子成龍心態下不計成本、不考慮效果的盲目付出。

在中國家庭的理財規劃中，教育費用支出已成為最大的家庭開銷之一，尤其是城市家庭用于獨生子女的教育費用。教育費用支出不僅周期長。且比重大，而出國留學所需的費用又是國內教育費用的好幾倍。

子女教育費用雖然看起來像有去無回的消費，但實際上。它更是一筆投資。其收益是孩子未來的成材。當然，到底能不能成材是不確定的，也有可能達不到預期目標。

既然是投資，總是要衡量投資收益率的。但現實中，教育投資的實際效果并不很理想。

“擇校費，擇校費，中間多少家長淚”。正是教育投資的投入產出不成比例的真實寫照。據專家估計，僅僅擇校費一項。全國一年的總額已達到270億元。以北京為例。城區擇校的學生高達50.52％，農村為12.05％。而調查資料顯示，一半以上的家長表示，為孩子擇校后，效果并沒有預想的好有的家長甚至表示孩子在擇校后，成績還不如以前，且新添了很多壞毛病。

類似的還有校外班，出國留學等。家長們本來滿心希望，望子成龍，但很多卻難以如愿，產出與投入根本就不成正比。一邊是傾其所有的高額投入，一邊卻是沒得到好的回報，有的還耽誤了孩子。

面對如此現狀，中國家庭又該如何對教育投資進行合理規劃呢?必須調整哪些錯誤理念。對教育費用做出有節制、有目標的支出管理?另外，由于教育支出持續的時間長，所需的金額巨大。必須早作打算，那如何才能積攢下足夠的子女教育基金?可供選擇的理財方式和理財產品又有哪些?

教育投資的8大大誤區

關于教育投資，主要涉及兩個話題：如何進行子女教育方面的投資?如何才能積攢下足夠的教育基金?本文將重點探討前一個話題，看看大多數中國家庭的教育投資現狀以及普遍存在的問題。

上世紀90年代以來，家庭教育支出以平均每年29.3％的速度增長，明顯快干家庭收入的增長，也快于GDP的增長。教育支出已愈來愈成為千家萬戶的一項重要開支，甚至超過養老和住房花費。

綜觀世界，許多國家在人均收入1000―3000美元的社會轉型期，教育費用的比重是不斷下降的。對于我國反其道而行之的不正常現象，人們深有同感而又無可奈何。

教育支出的持續增長會影響家庭生活和抑制即期消費。當家庭對教育投入過多時，不得不減少其他方面的消費支出，這必然影響到家庭生活水平的提高。另外，父母為了給子女積蓄教育費用，會不同程度地抑制即期消費。

這些為了子女的未來不惜節衣縮食，甚至是舉債的現象，都說明當前我國家庭教育投資存在著嚴重的誤區。下面。我們就詳細列舉最常見的誤區。

誤區之1：千方百計讀名校

就像北大，清華之于全國的大學，北京四中之于北京的中學一樣，全國各地，從小學到中學，再到大學，都有各自的名校、重點學校。正是因為與普通學校相比，名校學生在升學、就業等方面都更具競爭力，所以，孩子讀名校更易成材的觀念，幾乎在所有家長的腦海里扎了根。

然而，名校的資源是有限的，想把孩子送進名校的家長卻是無限的。正是在這種供不應求的背景下，擇校費浮出水面，并在“三限”(限分數、限人數、限錢數)政策出臺后一度披上“合法”的外衣。

在諸多削尖腦袋也要把孩子送進名校的父母的“熱情追捧”下，擇校費逐年上漲。“要問哪里有永遠的牛市?到學校來吧，擇校費永遠是只漲不跌。”這句話在廣州家長間廣為流傳，它所反映的就是這樣一種現實。

今年廣州市越秀區新合并的10所小學，其中原本市一級學校經合并后，擇校費均達到了“名校價”；而其他區位于大型社區內的學校，不管學校等級有否提高，其擇校費也年年見漲。以海印苑小學為例，去年非地段生的擇校價格為3萬元左右，今年普漲至5萬―8萬元，若學生家長沒有任何背景想入讀該校的，需“捐資助學”10萬元。

位于海珠區萬華花園內的瑞寶小學今年特別熱門，“我們都是瑞寶花園小學的潛在生源，并校后，估計入讀曉港灣小學無望了，就都跑到這里來了。”一位“自愿”繳納捐資助學費1.6萬元的家長說，“我們不敢擅作主張減少一分錢，反正照學校提供的單子抄準沒錯。”

而在朝天小學，非地段生報名被安排在2樓會議室進行，所有家長均被要求填寫兩張表格――張《越秀區小學新生轉學申請表》和一張《越秀區朝天小學一年級新生轉學申請表(補充)》。其中，第二張表的最后一欄注有“自愿捐資助學說明”。一名工作人員解釋，非地段生的“捐資助學”金額由家長自愿填寫數額，學校不作規定。不少家長說，他們是參照去年標準進行填寫，“據說去年的標準是6萬元。”

根據北京師范大學教育管理學院對北京市中小學擇校情況的大規模調查結果(見表1)，北京市平均擇校費用，高中階段最高，其次為小學階段，初中階段最低，分別為27518.34元、19637.83元、13694.85元。擇校費已成為一項重要的家庭教育支出和經濟負擔。

另外，需要說明的是，并非有能力擔負標準金額擇校費的家庭就一定能把孩子送進希望上的名校。除擇校費外，還有其他非經濟的決定性因素。實際上，像上面所列舉的一些名校，很多都處于有價無市的狀態：即使你能拿出數額不菲的擇校費，沒有找到關系和門路，依然連繳費的資格都沒有；即使前兩項都滿足，如果孩子的學習成績相差太多，依然邁不進名校的校門。

不考慮家庭的“財力”和孩子的“才力”而一味追逐名校的做法，無疑是極不理性的。名校教學質量高是可以理解的，但并不一定適合你的孩子。

擇校首先要考慮孩子一貫的學習基礎、學習方法、學習品質等因素，對孩子的學習水平有一個合理的評估，再考慮孩子是否適合到重點學校讀書。有些孩子機械記憶的能力較強，但思維能力較弱，如果他們考上了區重點，就沒有必要再上市重點。

教育的目標是讓受教育者得到充分的發展，家長在幫助孩子選擇中學時，一定不要只看到重點中學的光芒，而要結合孩子的實際，多考慮如果孩子到了這所學校后，是否更加有利于他的成長。

誤區之2：課外補習多多益善

教育之于家長如時裝之于女人，女

人的衣櫥里永遠缺少一件衣服，而在家長看來，自家的孩子也是永遠缺少一堂課。于是，除了擇校之外，家長們對校外班也是“樂此不疲”。

周末以及寒、暑假里，各種各樣的培訓、補習和家教服務，形成了一股“特長大拼比”的社會氛圍。許多幼兒園也開設了特長班、興趣班，供家長選擇，每課時一般收費50元至100元，各類教材、樂器的支出也隨之增長。

這是劉女士為10歲女兒列出的“教育清單”：其中校外的教育費用是長長的一串，舞蹈班每月150元、英語班每月150元、奧林匹克數學班每月160元、每月車費300元。校外班的費用遠遠超過了校內的費用。

上海某師大附小五(2)班的陳維數學不錯，被選拔上參加市少兒圖書館舉辦的奧數班，每周六上午要趕到南京西路去學數學；作文稍差，因此下午要趕回來上作文提高班。星期天也不空閑，上午去老師家練手風琴，下午請了家教學外語。

根據上海市教科院普教所的統計，中小學生聘請家庭教師，每戶年平均支出220元；參加補習斑、特長班學習，平均每戶支出404元。

有關教育專家指出，造成校外班市場火熱的原因，一是家長出于培養孩子特長的需要，二是在當前強大的升學壓力面前，很多家長希望子女通過參加這類輔導班獲得一些競賽證書，從而在升入上一級學校時有較好的擇優機會。

小學生家長張先生就認為，未來社會就業和其他方面的競爭將更加激烈，社會發展對人才的綜合素質要求會更高，孩子學鋼琴并非為了要當音樂家，而是作為一種素質儲備，一旦日后需要這方面素質的人才，他的孩子才不至于錯過機遇。

還有一位家長給正在上小學五年級的孩子同時報了語文、數學、外語三個校外輔導班。家長的想法是，犧牲自己和孩子的休息時間參加這類輔導班，就是希望孩子今后能在作文、奧數、外語等各類競賽中取得名次。這樣在孩子上初中的時候，一些比較好的學校不但喜歡要，而且會減免一些學費。如今好學校就那么幾所，面對高昂的擇校費，家長能做的就是讓孩子多參加校外班、多參加競賽、多得名次。如今各種各樣的競賽很多，說不定哪個競賽證就管用。

家長的愿望都是美好的，但問題是這類投資不僅是金錢的付出，而且使孩子們疲于奔命，又有多少收益呢?根據一位教師的觀點，家教和補習班的教學效果都是很差的。家教可能會一時性地提高學生的學習成績，但是卻助長了學生的依賴性，對其長遠的成長并不利；補習班由于教師與學生的關系是松散型的，教師缺乏權威和約束力，而學生基本都是奉父母之命來學習的，完全缺乏主動，再加上疲倦，學習效果相當差。

調查結果也反映，對孩子參加補習班、特長班的實效：家長認為“不知道”的占63％，認為“有很大效果”占6.6％，認為“有一點效果”占14.5％。而對請家庭教師的實效：家長認為“不知道”的占3.3％，認為“無效”占79.4％，認為“有一點效果”占14.5％，認為“有很大效果”的占2.8％。可見，此類投資多屬盲目投資、無效投資，而且由于容易造成孩子的厭學情緒，可能不僅是一種虧損性投資，而且是一種有害投資。

誤區之3：父母做主無關興趣

受傳宗接代、養兒防老等傳統觀念以及三綱五常等儒家倫理的影響，中國父母大多非常重視親子，甚至將這種無私的愛推向另一個極端，對子女的事情大包大攬，凡事以自己的喜好為標準，替子女規劃未來。

很多父母把自己一生的希望寄托在孩子身上，一直逼孩子往自己以為是正確的道路上走。即使孩子并不適合，或者不喜歡，譬如學鋼琴、出國，在這種壓力下，家庭相處變得不快樂，親子的愉快時光成了斗爭大會。犧牲了親子的和諧關系，追求一些莫名其妙，也不見得正確的父母理想。當子女長大后回想起童年，盡是不快樂的回憶。

一位母親去同事家串門，發現同事的女兒在學鋼琴。同事在聊天中講了學鋼琴的許多好處，使這位母親心里酸酸的。回到家就和丈夫商量要讓自己的女兒也學鋼琴。女兒出于好奇心，也沒有反對。于是，買回鋼琴，請來教師，但學習不到兩個月，女兒便心生煩躁，不愿再學。父母百般勸說，軟硬兼施，都沒有效果，只好放棄。這種投資行為的從眾性和盲目攀比性，收獲的是父母和孩子的失敗感。

也有一些父母抱著學習成績第一、一切以提高學習成績為準的實用態度，在進行家庭教育投資選擇時以此為原則進行取舍。英語是將來考試的主科，一定得學好，就報英語班；作文是提高孩子語文分數的重要一塊，那就選寫作班；孩子想學畫畫?不行，畫畫有什么用，考試分數不高，畫得好又怎么樣。這樣的選擇實際上完全忽略了孩子本身的興趣愛好，父母拿著一個自己所謂的“為了你將來好”的尺子去替孩子選擇，而孩子呢，也未必能理解父母的苦心。

大教育家孔子倡導“因材施教”的教育方法，對不同的學生教授不同的內容，采用不同的講課方式。我們知道，學生之間的不同最重要的就是興趣、愛好的不同。“興趣是最好的老師”，講的也是同樣的道理。孩子如果有興趣，才會愿意學、用心學，才可能有理想的效果。只有根據孩子的興趣、愛好進行課外教育方面的投資，才可能達到預期的教育目標，不至于讓父母的金錢和希望都打了水漂。

一位媽媽本想讓孩子學鋼琴，孩子說不喜歡彈鋼琴，而喜歡拉二胡。這位媽媽沒有強迫孩子，她領孩子到一個教二胡的老師家中，陪著孩子看別的孩子學拉二胡。看了幾次，媽媽就問：“你也看到了，拉二胡是很苦的，需要很認真地訓練，你現在還想學嗎?”孩子說還是喜歡，再苦也愿意學，媽媽就把孩子送去學二胡了。

這位母親的做法就是正確的。首先，她尊重孩子的興趣，不根據自己的意愿代替孩子作選擇。其次，她能考慮到兒童興趣的易變性、不穩定性，沒有立刻按孩子的意愿作出決定，而是陪孩子去親自觀察和體驗，當孩子了解到其中的難度和困難以后，仍然表現出濃厚興趣時，才最終決定。經過這樣一番過程作出的選擇，孩子會很歡迎，學習的過程會很快樂。而且在學習過程中遇到困難時，他也會積極克服，最終取得好的結果。

另外，教育投資不要盲目、沖動，一廂情愿地認為會如何如何，而是要在投資前制定合理的目標。比如，當家長把孩子送去學鋼琴、書法、畫畫或唱歌等的時候，要想清楚這是為了什么；開發智力?培養毅力?陶冶情操?提高協調能力?培養鋼琴家?還是為了升學加分?

很多家長都對孩子抱有很高的期望，但現實生活中得到的答案卻并非如此。

一個不想學琴的孩子被父母逼著去學琴，他天天生活在父母的訓斥、枯燥的練習和老師的嚴厲指導下，變得孤僻、膽小、不愛說話。一次學校開文藝晚會時，媽媽不顧孩子的反對給他報了名，原本是想讓孩子露一手，但沒想到孩子為了不表演彈琴，竟拿小刀把自己的手指割傷。

孩子為什么學琴?學琴是為了能使孩子學會體驗音樂的美好、生活的美，是為了豐富孩子的童年生活，是為了使他生活得更幸福。其他的目的都在此過程中附帶產生的，沒有學琴的快樂，其他的目的也難以實現。

誤區之4：只重金錢投資

如今，越來越多的家長為了給孩子提供好的教育環境，不惜重金將孩子送入重點學校，家里條件好的就出國留學，條件一般的也在四處尋覓各類培訓班，讓孩子多學知識、多學技能，都想讓自己的孩子比其他孩子優秀，早日成功。但讓孩子接受良好教育，必須得要有“錢”來做物質保障，于是，許多家長拼命掙錢，不希望自己孩子因受教育環境差而影響其成材。

做建材生意的趙先生是高中學歷，為讓兒子受到良好的教育，趙先生在兒子三歲時就將他送進了省會城市的一所知名幼兒園，后來又上了一所私立小學，等孩子上中學時，他又花費不少，終于將孩子送進了一家重點中學。

不過，由于在重點學校學習壓力很大，又缺少父母關心，趙先生的兒子逐漸產生厭學心理，并結交了一些社會上的“朋友”，和他們一起泡網吧、看電影，有人欺負他，他的“朋友”們也會出面幫他擺平。爸爸給他的零花錢，他全部用來請客，錢不夠時，還會想方設法從父母那兒偷錢。等趙先生發現時，孩子已經陷入很深。由于缺課嚴重，成績下滑，他兒子被迫離開了這所爸爸花了不少心思才把他送進去的名校。

雖然每個家庭的經濟狀況不同，并非所有家長都能像趙先生那樣為子女教育而不惜重金，但很多人在觀念上跟趙先生都是相同的，那就是：只要盡可能地加大教育方面的金錢投入，孩子未來就一定能成材。換句話說，很多家長把教育投資等同于金錢投資，而忽略了非物質方面的投資。

有關專家指出，家庭教育投資一般包括三大方面，一個是給孩子物質上的投資，一個是情感上的投資，再就是家長對自己學習教育新理念的投資。顯然，不少家長并未意識到后面兩項投資的重要性。

現在的孩子面臨著各種各樣的壓力，尤其是考試對孩子造成的心理壓力最大，以至于許多學生害怕考試，考試出現心跳加快、頭疼、想上廁所、出冷汗等現象。家長應該給予孩子及時、必要的心理指導，不能認為，只要自己一門心思賺錢讓孩子接受學校教育和課外教育就萬事大吉利，而忽視自身所應承擔的教育責任。

菜小學三年級的小強在體育課時和同學發生了沖突，和他發生沖突的學生找來高年級的朋友欺負了小強，后來還經常找小強的麻煩。小強害怕報復沒告訴老師，回家后也沒敢跟家長說。但小強從此變得不愛說話，尤其上學時更是心驚膽戰，成績自然下滑。一個月后，家長發現不對勁，細問孩子才得知事情的原委。雖然事情后來得到解決，但孩子已經不敢在原來的學校上課，并且一考試就出現發抖的現象。家長只能給孩子換了一所學校。在新的學校里，老師采取激勵教學法，小強經常受到老師的表揚，漸漸膽子變得大了起來，但再也沒有以前的活潑，他的幼小心靈已經受到了傷害。

誠然，孩子在外面遇到傷害是家長無法預測和避免的，但是，家長可以教會孩子怎樣處理一些突如其來的傷害。并且，家長應當成為孩子忠實的聆聽者，聽孩子訴說委屈，及時幫孩子解開成長過程中的心結，這樣才能避免孩子受到心靈上的傷害。

另外，值得一提的是，家長在注重給孩子教育投資時，別忘了自己也要充電。如果家長提前掌握了一些教育理念，在孩子的教育問題上會少走彎路。

我們知道，孩子優秀的學習、生活習慣都是在上學前就養成的，而上學前和家長在一起的時間最長。所以，家長的一言一行都是孩子模仿的對象，要想讓孩子有什么樣的品質和習慣，家長們自己也得要具有這方面的素質。

誤區之5：年齡越小，出國留學越好

很多家長都認為，孩子越小送出國留學越好。這種看法主要基于兩方面的理由；一是年齡越小，學外語越好；二是年齡越小，越容易融入西方社會。

其實，上述幾種觀點都有問題，容易進入誤區。

(一)學外語越小越好是無需論證的，但學外語越小出去越好則是值得商榷的。

假如拋開金錢，無疑在國外學總比在國內學效果好。但在國外學外語的投資是在國內學的8倍，其學習效果絕對相差不了8倍。其實，國內的許多重點小學和中學的外語教學質量已經很高。幾年前，美國副總統到北京的一所重點中學訪問，與其對話的初中生英語非常流利，這讓他非常驚訝。

至于國內的語言學校和民辦大學預科，一般都大量地采用外教和海歸。其教學質量與國外同類學校差距不大。主要差別是語言環境。但如果出國留學的學生無力支付住在外國人家里的昂貴費用，而是住在中國人多的地方(大多數學生如此)，其語言環境差別并不十分明顯。

學外語越小出去越好，是出國教育投資的一大誤區。倘若你是財力并非十分雄厚的普通家庭，花幾十萬元就是為了讓孩子早點學好外語就不值得，也不理智。因為達到這個目的在國內只需1／8的花費。

(二)年齡越小越容易融入西方社會的說法并無道理。一些國外專家認為，23―30歲出國的中國學生已經很難融入歐美社會了。

首先，到國外讀書的高中生多為高二、高三學生(目前把初中學生送往國外的中國家長還很少)，已經十六七歲了，融入西方社會的難度并不比23歲以上的大學生小多少。其次，融入西方表層社會兩年時間就足以，但要想完全融入西方深層社會，無論是大學生還是高中生，都需要相當長的時間。

不要把融入西方社會、移民作為留學的終極目的。有專家指出，中學生出國留學很容易被邊緣化。因為其中國文化觀尚未定型，出國幾年之后可能非中非西，自身的身份意識相當的含混。

誤區之6：國外學校質量比國內好

有些家長送中學生出國的原因是國外學校質量比國內高。這還是一個誤區。

有的家長認為，中國最好的大學在世界排名也很一般。據專家介紹，近些年的留學生隊伍中，只有少部分人去國外上了名牌大學，大部分人留學的學校屬于二三流學校，并不一定比國內的好。而且不能單純看排名，還需要量體裁衣，選擇孩子適合的。有的孩子去了國外可能“水土不服”，比如存在語言障礙、文化差異等。

而從中學和預科看，國外比國內好的說法更是站不住腳。英美的許多中學教育質量并不比國內重點中學強。國外的許多語言學校和預科學校的質量也不比國內的同類學校高多少。

專家建議，在選擇國外的中學時一定要謹慎。因為國內對國外的一些公立、私立中學了解得較少。一些私立中學存在渾水摸魚的現象，這些學校師資環境很差，他們的目的只是收錢。

另外，客觀地說，國內學校扼殺學生個性和創造力，只有國外學校才能激發學生的想象力和創造力，這不是事實。國內學校經過多年改革已有長足進步，并自有其優勢。如果不是這樣，歐美學

校就不會到國內重點名校來搶學生。英國的一位大學校長曾說：北京四中的學生來一個要一個。

誤區之7：出國教育投入越多越好

還有不少家長認為教育投入越多越好，這是更大的誤區。教育是一個系統工程，不是錢可以包辦的。

有些家長不考慮孩子的智商水平和成材概率，一味往國外送。結果怎樣呢?一位媒體人士把上高中的孩子送到了澳大利亞。但因學習成績不好，呆了三年沒考上大學又回國了，家里白扔了幾十萬元。

那些為了孩子教育不計成本的家長近年來紛紛把目光投向英國。英國的學校不但世界最貴，而且幾乎沒有獎學金。

最貴的學校一定是最好的學校嗎?誠然英國有不少物有所值的好學校，但英國也有很多單純以盈利為目的，以掏中國家長錢包為目的學校。它們巨大的財政缺口就等著中國家長的人民幣。

把中學生送到國外完成教育到底值不值?出國教育投入是不是越多越好?讓我們先算一筆賬(見表2)。

從表中可以看出，語言預科教育國內外的投資比例是1:8，大學教育是1:9，相差懸殊。這樣的數據足以說明，出國教育投入越多越好，年齡越小出國留學越好，都是經不起推敲，沒有實證支持的。

誤區之8：外來的和尚好念經

出國留學是近年來居民教育投資的一個熱點。而且，留學熱趨于低齡化，一些高中生甚至初中生也走出國門，留學海外。很多家長把省吃儉用、積蓄多年的錢毫不吝惜地花在孩子留學上，他們往往認為，讓孩子出國讀書，可以避免國內高考的競爭，還可以自由選擇一些好專業，學好一門外語，將來就可以更有競爭力，回國后有更好的個人發展。這種心態導致近年來中國高中生出國留學一年熱過一年。

冷靜思考一下，耗費巨資送子女出國留學是否值得?尤其是那些在國內學習不夠出色，競爭力較差的學生，來到一個陌生的環境，又有語言的障礙，在學業上如何能夠應付?又能學到多少本領?在送子女出國留學前我們還應該考慮到兩種風險：一種風險是在留學市場上存在著嚴重的信息不對稱，消費者對于辦學機構的辦學質量良莠難辨；另一種風險是對于人生觀尚未成熟的低齡學生來說所面臨的生活、環境的巨大風險。

即使是學成回國，就一定比接受國內教育的發展機會更大嗎?其實也未必。一是受目前經濟景氣和大學生擴招政策的影響，“就業難”問題本身就比較突出，二是海外歸來的留學生人數越來越多，供繪遠遠大干需求。這樣。那些有海外學習的背景，但沒有工作經驗的海歸們，想找到一份高薪工作也絕非易事。很多“海歸”不得不淪為“海待”。

所以，指望畢業后工作在短期內將幾十萬元的海外留學投入收回來并不現實。

從糊涂的愛到精明理財

可憐天下父母心!傾其所有，不計回報，且無怨無悔，可能是普天下絕大多數父母對子女的共同特征。

因為這種愛是無邊無際的，包含了太多的感情因素，如“生命的延續”、“自己未完成的心愿由下一代來實現”等，所以花在子女身上的錢不計其數，甚而讓整個家庭背上沉重的包袱，我們不止一次地聽過全家舉債，不惜砸鍋賣鐵也要供孩子上大學的真實故事。

因為這種愛是最無私的，不計成本，不求回報，所以對子女的教育投資也不考慮回報，似乎只要投入大，自然會產出高。于是，我們就看到了小朋友們在不同的輔導班之間疲于奔命，把星期天變成星期七的場景，各家都竟相把孩子送到國外“鍍金”。

因為這種愛是最博大的，其實也是最盲目的，只要對孩子有好處就去做，根本不去考慮什么效率問題，所以教育投資是目的性最不明確的投資，最容易做出投資決定和從眾。因此，投資最容易變成消費。

不理性、不考慮投入產出比和盲目性，可以說是教育投資之所以存在誤區的根本心理原因。只有在理念上解決以上這些問題，才談得上真正的教育理財。

理智與情感分開

父愛如山，母愛如海，這是世界上最偉大的情感。但是，不能把這種情感包容到教育投資的決策中去。否則，太多的感情用事，必然會導致投資行為的不理性。

在做出投資決策時，應當還原最基本的“經濟人”假設，即經濟行為都是理性的，希望以最小的經濟代價換取最大的收益。也就是說，決定投資的標準應當是投入產出比而非其他。

但在現實中，由于感情因素在起作用，由于愛子(女)心切，教育投資自然演化成多多益善，希望以量取勝而不是以質取勝，認為只要為子女創造了優越的條件，就能成材。

但“杰出青年的童年與教育”研究表明，80％的孩子來自生活不富裕的工農家庭。這些孩子為什么能成材呢?因為父母給予他們的教育主要是人格教育，而且這些孩子充滿了強烈地改變命運、實現自己理想的渴望。

“中國城市獨生子女人格發展現狀及教育”研究表明：一是80％的城市獨生子女“成就需要”偏低；二是63％的孩子認知需要偏低，不愛學習。研究分析表明，壓力太大壓跑了孩子的成就需要。因此，父母的教育投資弄不好就會給孩子造成很大的壓力。

中國青少年研究中心副主任孫云曉就認為，“教育投資是一種特殊投資，孩子是個成長股，投資要合理適度，并不是投得越多越好，投資與收益不是正相關關系。”

意識到這些問題，回歸純粹的投資行為，顯然就需要把感情因素剔除出去，真正地按經濟規律辦事。首先要把教育投資放在整個家庭理財的大背景中去看，占多大比重，支付能力如何，會不會影響到財務健康；其次，就要看投資收益，決非多多益善。

量力而行

很多家長之所以在子女教育上過度投資，除望子成龍的感情因素外，最重要的是因為他們相信高投入一定會獲得高回報。上學一上大學一掙大錢，就是不少人心中的真諦，也是支撐他們不惜重金投入的精神動力。

可一旦這個鏈條斷裂，就不啻于天塌地陷之災。因為在他們的心里這條鐵定的法則根深蒂固――上大學就一定能掙大錢，否則上大學干什么?

據最新資料顯示，目前我國已進入大學的全民教育階段，近幾年的就業矛盾十分突出，上大學將來能掙大錢的定勢思維也遭受著強烈沖擊，這就給人們提出了一個特別值得深思的問題。

高等教育固然好，但高額的教育支出也會讓家庭患上“恐高癥”。客觀情況也是繁復多變的，高學歷就意味著高投入，高投入又意味著高風險。同時，高投入與高回報并不一定就是那么親密的孿生兄弟，有時甚至還會反目為仇，最后竹籃子打水的情況也不少見。

據某媒體報道，某村畢業的三個大學生，一個工作了，待遇怎么樣暫且不說，另外兩個則無所事事返回了家。那么可以想像，他們早年的高額教育費用所造成的家庭經濟負擔怎么改善?

如果多考慮一下各方面的情況，就會發現沒必要把目光盯在上大學這一棵樹上。進而言之，在上學的最終落腳點――回報方面，就目前來看人們常說

的“白領”、“灰領”，“藍領”之間的鴻溝已經漸漸縮小，工資差距也已十分接近，發達國家的前車之鑒，也在昭示著這一深刻的道理。

雖說教育的支出能得到效益，但這種效益的回報要等到幾年、十幾年之后，而到那時，家長們有可能因為生活太節儉而病魔纏身，無法享受遲到的幸福。

綜上所述，如果子女教育支出超出了家庭可承受的正常水平，家庭的經濟壓力是顯而易見的，這就更加需要理性考慮教育支出。

效率第一

對大多數中國家庭，尤其是工薪家庭來說，教育投資絕不應是廣種薄收，而應當看投資效益，看投入產出比，“好鋼用在刀刃上”。

比如出國留學。首先需要比較出國留學與國內讀書的成本和收益，不要盲信高投入一定高產出的說法，以投資收益率為衡量標準，可以避免沖動性、從眾性投資。其次，如果說由于其他原因一定要出去留學，那也應當考慮去哪個國家(美、英、德等)更劃算，投資收益率更高。

對父母而言，在教育投資方面，一方面，要設定一個合理的投資預算水平，既保證子女能夠接受相應的教育，又不至于造成巨大的家庭財務赤字，而無法清償。這個預算水平的制定，主要是考慮教育基金缺口與家庭預期收入相匹配，充分考慮未來的各種收入風險(如失業、房屋租期空檔、投資損失等)。

另一方面，要有一個清晰的、可量化的投資目標，如考上名牌大學、找到一份月薪在多少元以上的工作等。然后，據此來衡量教育投資的收益，從而做出投資決策。一定要轉換那種多多益善、來者不拒的思維模式。

最后，這兩方面應結合起來考慮，看每一項教育投資的投入是多少，產出是多少。無論什么時候，投資效率都應當是第一位的。

因材投資

顯然，要改變教育投資的盲目性，首先就必須對孩子自身的狀況有一個全面、清楚的了解。人們經常講因材施教，實際也應去因材投資。

我們知道，外因只是事物變化的條件，內因才是事物變化的根本。即使溫度再合適，一塊石頭也孵不出小雞來，同樣的道理，如果不考慮小孩的接受能力和興趣愛好，所有的投資都有可能打水漂。我們身邊并不乏這樣的案例。

并且，不當的教育投資還有可能給孩子造成很大的壓力，結果適得其反。比如，湖南有個孩子，父母逼她考大學。父母下了班就去打工，給人當搬運工，賺了錢就給女兒買營養品和各種資料。孩子認為自己根本考不上，恨不得把那些書本都扔進爐子里燒了。但她看到父親為她那么辛苦地工作，又不敢對父親說她不想考大學，懷有一種深深的負罪感。

所以，教育投資具有很強的教育性和導向性。一定要根據每個孩子的具體情況，去制定相應的教育投資計劃和適當的成材目標。

因材施教，即使望子成龍也不要脫離實際，趕鴨子上架，家長切莫拔苗助長，到頭來兩敗俱傷。要理性選擇教育方式。不要一味地貪“大”、求“高”，不要攀比，不要讓孩子不切實際地接受所謂的貴族教育，盲目追求名校效應和出國留學。

教育金規劃的三步曲

在探討了子女教育投資中存在的誤區，以及家長應當注意的問題之后，我們把目光投向子女教育投資理財的另一個關鍵話題，即教育金的籌集與規劃。

對大多數中國家庭來說，子女教育費用都不是一筆小額的資金。無論按哪一機構的調查數據，子女教育金都跟購房支出、養老金一起構成家庭開銷中占比最大的三項。而且，教育金屬于長期支出，在孩子成長的二十多年時間里持續不斷，雖然每年花費的金額不同。

正是因為持續時間長，所以只要盡早規劃，教育金的籌集也就有足夠的時間。也正是因為總金額龐大，再加上教育費用逐年上漲和通貨膨脹的因素，單純靠工資收入的節余和儲蓄，對大多數家庭來說，都難以實現相關的理財目標。所以，我們必須重視教育金的籌集與規劃。

一般說來，教育金規劃需要三個步驟：一是搞清楚在子女教育上的投資總額是多少，以及教育投資所需的資金需要在什么時間到位；二是了解家庭目前的資產狀況，多少比例可用做教育金理財的初始資金，還有現在處于什么階段，計算出距完成籌集目標還剩多長時間；三是根據前面兩點做出具體的財務規劃，通過不同的投資組合，逐步實現教育金籌集的目標。

下面，我們進行詳細的介紹。

算筆教育賬

2005年，上海社會科學院社會學研究所研究員、婚姻家庭研究專家徐安琪曾公布了一項關于撫養孩子的成本尤其是教育成本的調查結果。她主持的這項調查由上海市徐匯區人口和計劃生育委員會委托社科院進行，樣本全部來自徐匯區(隨機抽取36個居委會，共調查746戶有0～30歲未婚子女的家庭)。

這份名為《孩子的經濟成本：轉型期的結構變化和優化》的調研報告稱，從直接經濟成本看，0～16歲孩子的撫養總成本將達到25萬元左右，如估算到子女上高等院校的家庭支出，則高達48萬元。

以上數字是被調查對象的平均費用，并且是以2003年的物價水平衡量的。雖然撫養成本跟教育費用之間有差異，并且有區域特色，但這一調查數據依然經常被人們所引用。

《2005年中國居民生活質量指數研究報告》則顯示：教育花費成為城鄉居民致貧的首要原因。中國農村的家庭中，子女教育所用的開支占了家庭收入的32.6％；而在城市和小城鎮家庭中，這個指數分別為25.9％和23.3％。

下面，我們看看對分類費用的詳細計算(見表3)。

從表3可以看出，小孩從幼兒園到大學畢業的基本教育費用為149716元。如果在國內繼續讀三年碩士研究生的話，基本教育費用增加66000元到215716元。如果出國留學讀兩年碩士的話，基本教育費用增加300000元到449716元。

我們知道，上面的數字都是最基本的教育費用，要想在教育投資過程中不發生一丁點其他支出，也是幾乎不可能的。增加了培訓費、擇校費等后，小孩從幼兒園到大學畢業的教育費用總額為582716元。如果在國內繼續讀三年碩士研究生的話，教育費用總額為648716元。如果出國留學讀兩年碩士的話，教育費用總額則為882716元。

當然，出國留學的時間若是提前到中學乃至小學階段的話，教育費用總額無疑將大幅度地提高。

至此，我們對所需教育金的總額以及教育金的支出時間安排，有了一個大致的了解。

起點在哪里

假如您所面臨的情況跟上述家庭相差不多，考慮到培訓費、擇校費等非常規支出，并且只是準備小孩從幼兒園到大學畢業的教育費用的話，那所需教育金的總額就在60萬元左右。當然，考慮到教育費用上漲和通貨膨脹的因素，教育金的預期目標應當在60萬元的基礎上增加一定的比例。

在明確目標之后，其實接下來非常重要的就是，弄清楚目前的家庭資產狀況，以及現在處于子女教育投資周期的

什么階段。換句話說，教育金規劃要先知道起點在什么地方。

首先是對目前家庭資產的盤點。一是了解資產負債狀況，資產負債率有多高，二是了解不同資產的分類，比例，各自承擔什么樣的功能，三是了解資產的投資期限，流動比率有多高。總之，通過了解資產結構，可以清楚其中拿出多少的比例專門用做教育金籌集理財的初始資金，并且使資產的投資期限與教育金的籌集時間相匹配。

其次是了解當期的收支結構，以及對未來的收支狀況作出預測。了解這些后，我們就知道了目前及以后的家庭新增收入的結余情況。然后，從結余中拿出一定比例的資金作為專款，專門用于教育金籌集方面的投資。因為結余資金往往承擔著改善生活水平、籌集養老金、應急資金預留等功能，所以用于教育金籌集方面投資的比例通常不能超過結余資金的1／3。

了解目前的家庭資產狀況，有助于解決教育金籌集的初始投資問題。接下來，我們再看目前所處教育投資周期的階段。

例如，在孩子剛出世的時候，開始著手做教育金規劃，籌集教育金所需的時間安排如表4所示。

我們稍作說明。比如說上大學的費用總額為88000元，從現在開始可以有19年的時間來籌集這筆錢，19年后，每年支出22000元。其他階段的教育金籌集時間安排也是同樣的道理。

條條大道通羅馬

在明確了教育金的籌集目標、籌集時間，以及目前能拿出多少初始資金用于投資后，接下來，就是制定理財規劃并具體實施的問題了。要在設定的時間內達到預期的教育金籌集目標，無論采取什么樣的投資組合，只要適合該家庭的具體情況(包括風險承受能力等)，就都是可行的。

至于有哪些教育類理財產品可供選擇，后面的文章中將做詳細介紹。這里就不做深入探討了。下面，主要談一談制定教育金籌集規劃時應當遵循的原則。

第一，教育金籌集應當盡早開始考慮，制定相應的投資規劃。著手的時間越早，可選的方法和渠道越多，達到預期目標并不過多影響生活水平的概率就越高。

第二，在做教育理財規劃時，應盡可能地考慮到今后的一些不確定因素，如通貨膨脹、有可能發生的擇校費、失去主要的家庭收入等。然后，制定出合理的、足夠的教育基金目標，同時要突出保險意識。

第三，改變教育金籌集就是教育儲蓄的單一做法，做規劃時要考慮到眾多投資渠道的綜合應用。僅憑教育儲蓄，考慮到通貨膨脹的因素，其收益根本無法填補教育投資缺口，所以必須拓展投資方式。

第四，根據不同的年齡段，制定不同的教育理財方案。如果是孩子一出生就開始做教育理財規劃，可以選擇收益率比較穩定的長線理財產品，如保險、國債等；如果孩子已經初中畢業，離上大學時間不遠，應當更注重當期的收益率，可以選擇高配息的債券、基金等理財產品。

第五，根據不同家庭的抗風險能力，選擇相應的理財產品。如家庭經濟實力較弱的單親家庭等，就不宜投資高風險的品種。

教育理財產品大PK

教育金的籌集與規劃，最終必然落實到理財產品的身上。只有通過不同的理財產品組合進行投資，才能完成教育金籌集的預期目標。下面，我們就詳細介紹一下最常用的幾種教育理財產品。

教育儲蓄：適合小額教育費用

教育儲蓄為零存整取定期存款，存期分為1年、3年、6年。最低起存金額為50元，存入金額為50元的整倍數，可一次性存入，也可分次存入或按月存入，本金合計最高限額為2萬元。教育儲蓄的利率享受兩大優惠政策，除免征利息所得稅外，其作為零存整取儲蓄將享受整存整取利率，利率優惠幅度在25％以上。

這種存款方式適合工資收入不高、有資金流動性要求的家庭。收益有保證，零存整取，也可積少成多，比較適合為小額教育費用做準備。

辦理教育儲蓄應注意五點：

(1)學生必須為4年級以上，賬戶到期領取時，孩子必須處于非義務教育階段。

(2)到期支取時必須提供接受非義務教育的身份證明。

(3)提前支取時必須全額支取。

(4)逾期支取，其超過原定存期的部分按支取日活期儲蓄存款利率計付利息。

(5)存款方式靈活，在選擇按月存款時，存款人可選擇每月固定存入、按月自動供款或與銀行自主協商三種方式。此儲蓄品種最高金額為每戶2萬元，存款人若選擇每月存5000元，4個月即可繳完，但至少要存兩次，每次最多1萬元。另外，選擇自動轉賬功能時必須簽訂協議，必須是同戶提供轉賬。例如，孩子作為教育儲蓄的存款人，父母的賬戶不可提供轉賬，只能從孩子的其他賬戶中轉賬。

基金定投：集腋成裘長期籌資

基金定投業務是指在一定的投資期間內，投資人以固定時間、固定金額申購某只基金產品的業務。基金管理公司接受投資人的基金定投申購業務申請后，根據投資人的要求在某一固定期限(以月為最小單位)從投資人指定的資金賬戶內扣劃固定的申購款項，從而完成基金購買行為，比較類似于銀行的零存整取方式。

基金定投比較適合籌集期在10年以上的教育金的籌集。因為投資時間長，并且投資對象固定，所以風險相對較低。通過長期投資，分享行業或經濟增長；通過不同時點上的持續買入，攤低了購入成本，從而規避了選時風險。

假如一對夫婦計劃為其兒子建立一個高中階段的教育金，現在兒子剛出生不久，投資年限為16年，決定投資華夏成長證券投資基金，期望年收益率為10％，每期扣款500元，申購費率為1.8％，收費方式為前端收費，將這些信息輸入華夏基金公司提供的定期定額投資計算器，可以得出到期收益為134984.26元，期間申購總費用1728.00元，到期本利和230984.26元，這樣一筆錢，應該可抵孩子讀高中和大學的教育費用。

當然，基金定投也有投資風險。本刊前幾期曾做過詳細分析，這里就不再介紹。

教育保險：適量購買

教育保險相當于將短時間急需的大筆資金分散開逐年儲蓄，投資年限通常最高為18年，所以越早投保，家庭的繳費壓力越小，領取的教育金越多。而購買越晚，由于投資年限短，保費就越高。

教育保險一般都是在孩子上初中、高中或大學的特定時間里才能提取教育金。比如，投保年齡在0～9歲之間的孩子，12周歲時就可以領取基本保險金額的10％作為初中教育金；15周歲時可以領取基本保險金額的15％作為高中教育金，18歲時可以領取基本保險金額的25％作為大學教育金；25歲時可以領取基本保險金額的50％作為創業基金；60周歲后每年可領取基本保險金額的13％作為養老金，直至身故。而10～12歲投保的孩子就不能領取初中教育金；13～15歲投保的孩子就不能領取初中和高中的教育金了。

在教育金儲蓄的同時，保險公司可以將教育保險與健康產品、年金產品、高保障的定期產品等，根據客戶的實際需求打包一起提供一個綜合保障的組合計劃，這種組合既能給客戶提供教育金儲蓄，還能提供疾病、意外等保障。

不過從理財的角度出發，教育保險也不宜多買，適合孩子的需要就夠了。因為保險金額越高，每年需要繳付的保費也就越多。總體來講，保險產品主要是保障功能，如果只看其投資收益率，它甚至可能比不上教育儲蓄。

銀行理財產品：收益較高，但需考慮風險

一些銀行推出了教育類理財產品，如光大銀行曾推出的陽光理財E計劃，東亞、匯豐等外資銀行推出的“兒童賬戶”等，可供希望得到高收益的家長選擇。